元大投信:可为长线绩效加分

进入除权息旺季,今年电子业龙头配发股息金额创纪录,专家建议,投资人除了关心手中持股是否填息,更可以考虑好好善用配息资金,将股息滚入再投资,再配合定期不定额两招加码策略,有机会为投资成绩单加分。

元大台湾50ETF经理人张美媛表示,经济循环有其周期起伏,带来股市荣枯,年年打败指数的基金如凤毛麟角,对没有时间关注股市变化的投资人来说,与其寻找年年绩效第一的基金千里马,建议以定期定额搭配指数投资标的,以「不择时、不择股」的方法,规划长期理财投资目标。

以台股为例,不管是透过追踪台湾加权指数的台湾加权指数基金或是追踪市值前50大的元大台湾50ETF(0050),相当程度可以反映台股表现。

张美媛进一步说明,除了传统的定期定额投资外,还可搭配两个加码策略,一是定期不定额加码,二是股息再投入,更有机会进一步提升整体报酬表现。

回测统计结果,第1组单纯定期定额每月第1个交易日投入1万元,且股息不再滚入投资,第2组则选择在领取股息当日随即投入,此外每当投入当日价格低于平均成本时再加码1万元,以成立满15周年的元大台湾50收盘价试算,发现第2组较为积极的做法在投资第6年几乎达到100%正报酬机率,第1组则要到第10年才能达到100%正报酬机率。

其中第2组执行投资一年期间,最佳表现可达78.02%,最差则高达-62.2%,惟执行投资时间拉长,如该组执行了6年,则最差报酬率为2.26%、最好则为13.75%,整体投资报酬区间的波动度大为降低,正报酬机率也跟着提高。

不过,两组投资人都是要拉长投资期间,降低平均成本,歷经景气循环,整体胜率相对提高,报酬波动风险降低。倘若投资人想要短期间执行上述策略,就要仔细评估进场时间点,以免无法摊提平均成本及经歷涨幅阶段。

元大投信指出,根据0050试算结果,只要将股息再投入,也接近逢低加码再投资的效果,第6年起有机会达到100%正报酬。

(工商时报)


推荐阅读

发表意见
留言规则
中时电子报对留言系统使用者发布的文字、图片或檔案保有片面修改或移除的权利。当使用者使用本网站留言服务时,表示已详细阅读并完全了解,且同意配合下述规定:
  • 请勿重覆刊登一样的文章,或大意内容相同、类似的文章
  • 请不要刊登与主题无相关之内容
  • 发言涉及攻击、侮辱、影射或其他有违社会善良风俗、社会正义、国家安全、政府法令之内容,本网站将会直接移除
  • 请勿以发文、回文等方式,进行商业广告、骚扰网友等行为,或是为特定网站、blog宣传,一经发现,将会限制您的发言权限或者封锁帐号
  • 为避免留言系统变成发泄区和口水版,请勿转贴新闻性文章、报导或相关连结
  • 请勿提供软体注册码等违反智慧财产权之资讯
  • 禁止发表涉及他人隐私、含有个人对公眾人物之私评,且未经证实、未注明消息来源的网路八卦、不实谣言等
  • 请确认发表或回覆的内容(图片)未侵害到他人的着作权、商标、专利等权利;若因发表或回覆内容而产生的版权法律责任将由使用者自行承担,不代表中时电子报的立场,请遵守相关法律规范
违反上述规定者,中时电子报有权删除留言,或者直接封锁帐号!请使用者在发言前,务必先阅读留言板规则,谢谢配合。