施羅德樂活中小基金經理人詹祖光指出,台股科技產業雖持續處於調整階段,但總體環境及產業內部仍有亮點可期,由於台股科技股目前漲幅尚不及美股,認為後續仍有表現機會,投資上可多留意中小型利基股。

詹祖光表示,今年美股領軍全球股市上演反彈行情,隨著國際大廠陸續發布財報及財測,去年底重挫的科技股利空出盡,費城半導體漲幅逾25%,優於美股的近2成。台股也循此模式由科技股領攻,漲幅為大盤2倍,但表現仍落後美股,後市補漲空間可期。

詹祖光分析,此波反彈歸因於中美貿易協商氣氛轉佳、產業表現落底。半導體產業目前庫存水位已見下滑,部分公司表態首季為谷底,少數已看到春燕。在獲利預期先前已數度下修、且現況疲弱已在預期內,失望賣壓多在短線反應完畢,明顯利空出盡。

詹祖光認為,無論中美2強協商未來能否取得共識,互相提防態勢都已成形,尤其是在最為敏感的科技產業上,勢必致力減少對彼此依賴,盡可能從其他進口國取得替代產品供給,此狀況將成為中長線趨勢,只要能取得雙邊轉單的商機,對台廠將有不錯挹注。

類股表現方面,由於盤面缺乏主流,詹祖光建議關注個別中小型股。即使劃時代創新產品及應用尚未出現,5G手機、可折式平版等手機產品技術尚未成熟,但手機大廠華為、三星首季仍有新機推出,挹注供應商業績。

此外,還有不少小眾產品積極搶市,包括無線充電、無線真藍芽耳機、多鏡頭手機,5G網路建置、資料中心100G/400G高速傳輸模組等,均各擁市場需求,詹祖光指出,由於供應商多為中小型利基台廠,在實質利多支持下,後續股價表現值得期待。

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