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以下是含有富蘭克林坦伯頓的搜尋結果,共252

  • 疫情加速數位轉型 科技股成主流

     美國經濟雖尚未擺脫疫情干擾,但新增病例數自高檔下滑、各州分階段放寬限制措施,市場對下半年美國經濟有望自谷底反彈抱以期待,輔以聯準會(Fed)擴大寬鬆、一度緊縮的市場流動性壓力明顯緩和,激勵美股自3月下旬低點強彈,史坦普500指數2020年以來跌幅收斂至8.6%,其中科技類股領先大盤率先收復2020年來失地,5月以來續揚4.6%,表現仍強勢。

  • 危機給企業的一課 ESG愈發重要

     新冠疫情危機將改變全球企業看待社會議題的方式並影響深遠,證據顯示,管理風險能力較佳的公司(包括供應鏈管理及企業永續經營計畫等,較能成功度過危機。目前分析師對非必需消費品及工業的獲利預測較4月調查時樂觀,但對金融業的預測則較先前審慎。

  • 優選美國政府基金 績效可期

     肺炎疫情重創全球經濟,且石油產量大增,投資市場第一季轉追捧避險資產,根據境外基金觀測站公布,今年第一季台灣投資人淨申購的前三類債券,已從傳統高收益債轉為美國政府債等高評等債,因應反彈後更要有風險意識,優選布局美國政府基金績效可期。

  • 富蘭克林:伊斯蘭債 具防禦性質

    富蘭克林:伊斯蘭債 具防禦性質

     3月份受新冠疫情影響市場劇烈震盪,各類債市表現依風險收益屬性不同而異,3/4~3/19波段以高收益債和新興市場美元債跌勢最重,而值此二類債市波段下跌近兩成期間,道瓊伊斯蘭債市指數僅下跌5.58%表現相對抗跌。富蘭克林證券投顧表示,3月以來伊斯蘭債市遭逢美元信用債的流動性緊縮以及油價重挫兩大系統性風險夾擊,導致修正幅度較過往波段為重,但仍低於全球高收益債及新興國家債,驗證伊斯蘭債較低波動的特性。

  • 富蘭克林 揚名基金獎21年 指標基金獎四度連莊

     國內五大基金獎相繼揭曉,得獎常勝軍富蘭克林不僅創下連續21年得獎不中斷的紀錄,在台歷年總獲獎數更累積至229座,顯見經理團隊整體實力與投入推展基金理財教育的堅持,亦是投資人在市場波動環境下追求財富成長的最佳定心丸。

  • 美政府基金趨避風險 資金青睞

     歐美新冠肺炎疫情蔓延下,屋漏偏逢連夜雨,油價因需求不夠、減產不夠、儲存不夠衝擊,其中儲存空間不夠尤其令5月美國西德州原油期貨價格一夜爆負,市場轉向追捧避險資產,美國政府基金受青睞,績效表現佳。

  • 把脈金融趨勢-在各國救市政策中 看到什麼樣的機會?

    把脈金融趨勢-在各國救市政策中 看到什麼樣的機會?

     全球可投資的債券很多,在歷經震盪洗禮後,強弱體質差距立即呈現。而各政府為抵禦疫情對經濟的損傷,所推出的救市政策一波接著一波,市場接受度也是有所差別。回歸債券投資的根本,違約風險為選債關鍵的考量。

  • 富蘭克林:增持美政府債防禦配置

     美歐國家在採取嚴格的社交隔離措施之後,每日新增確診人數的疫情曲線似有轉趨平緩的跡象,各國開始有鬆綁社交隔離政策的聲音出現,也點燃市場投資人進場信心。富蘭克林證券投顧認為,全球新冠肺炎疫情或已經度過最嚴峻情勢,但仍需高度警戒,金融市場在歷經恐慌性賣壓後恢復穩定,但是後續將立即面臨經濟數據與企業財報財測展望不佳的考驗,預期風險性資產短線急彈後仍有震盪整理壓力,建議投資人應增持美國政府債等防禦性配置以穩定投資組合,至於跌深怕接往下墜落之劍反彈又怕追高的股票等風險性資產,建議可採用提高定期定額扣款金額或增加扣款次數的投資方式,安度市場震盪又不錯失反彈機會。

  • 富蘭克林 基金大獎常勝軍

     新冠肺炎疫情當前,金融市場波動加劇投資不安定感,此時正值國內各大基金獎陸續揭曉,獲獎的基金公司及基金名單或可成為投資人堅定理財信念的後盾。

  • 把脈金融趨勢-市場波動 締造美國政府債投資機會

     隨著更多有關新冠疫情對經濟衝擊的證據顯現,疫情衝擊美國經濟及就業市場,美國人連續第三周大量申請失業救濟,總數達到約1,680萬,三月非農就業人數暴跌70.1萬人,所幸聯準會緊急祭出降息購債及臨時回購機制提供市場流動性。4/9並加碼刺激行動,表示最多將投資2.3兆美元的貸款,用於協助中小企業,州和地方政府,將定期資產抵押證券貸款工具(TALF)抵押品範圍拓展至商業抵押貸款證券(CMBS)以及AAA級抵押貸款憑證(CLO),購債範圍並擴及高收益債券,包括截至3月22日為投資級評級但後來被降級至不低於BB級的債券。

  • 第一季財報季起跑 第二季美股波動仍大

    全球肺炎疫情嚴峻,3月上旬OPEC+未達成減產協議衝擊油價大跌,雖然各國央行接連降息或祭出寬鬆貨幣政策,政府快速推出財政刺激政策因應,然市場擔憂情緒高漲,拖累史坦普500指數第一季下跌二成,創金融危機2008年第四季以來最大單季跌幅,所幸史坦普500指數近二周未再破底,4月中財報開始發布,預料第二季美股震盪仍大。

  • 《基金》全球股災 海外債券型基金成提款機

    新冠疫情黑天鵝造成的全球股災,讓一直以來在台灣熱銷的海外債券型基金頓時成了提款機。據理柏的資料統計,美元債券型基金中的聯博全球高收益債券基金A2自2月19日以來,已經下跌逾2成。而相同是美元債券型基金的績效表現,股災以來以「富達美元債基金」和「富蘭克林坦伯頓美國政府基金」的績效表現最佳,也是維二的正報酬。

  • 3月債市亂 全球債基金最抗跌

     新冠肺炎疫情擴散為全球大流行,股、債、匯市3月劇烈崩盤,但根據理柏資訊,台灣核備且有經歷過2008年金融海嘯,及規模超過百億美元的大型債券基金共七檔,其中在2008年創造正報酬7%的富蘭克林坦伯頓全球債券基金,於目前這波修正中再度展現抗跌特性,3月以來跌幅僅高收益公司債基金的五分之一。

  • 富蘭克林:防禦配置 增持美政府債

     新冠肺炎疫情在美歐國家急遽擴散增溫,加以OPEC+原油價格戰引爆國際油價重挫,加劇投資人對於經濟前景的擔憂,衝擊全球金融市場下挫。富蘭克林證券投顧認為,面臨市場高度震盪環境,建議增持美國政府債等防禦性配置以穩定投資組合,依照過去疫情影響經濟活動經驗觀察,經濟動能趨緩、恐慌情緒衝擊金融市場偏向暫時性現象,疫情過後經濟活動將隨之回升,但投資人確實仍需時間關注疫情發展與判斷經濟與企業受影響程度,因此建議股票等風險性資產可採用提高定期定額扣款金額或增加扣款次數的投資方式,安度市場震盪。 \n 富蘭克林證券投顧表示,定期定額投資本身除了有股市低檔持續扣款、平均投資成本的效益,定期定額也有助加速已虧損單筆投資轉為正報酬。以投資人在2007年10月底美股高點之際單筆進場投資五萬元為例,之後歷經李曼兄弟破產與隨之而來的全球金融海嘯衝擊,這筆投資在三年後的2010年10月底報酬率為-22.73%,然而若能在李曼兄弟破產後的2008年9月底開始增加每月定期定額五千元投資,則此單筆投資加上定期定額投資之平均報酬率於2009年12月已轉為正值,2010年10月底之三年期報酬率達4.01%。 \n 富蘭克林坦伯頓股票團隊投資長史蒂芬‧多佛表示,新冠肺炎疫情衝擊無可避免將導致全球經濟與企業獲利在未來一至兩個季度陷入衰退,但更重要的是衰退之後的復甦情勢如何,各國政府的刺激政策與利率接近零的央行寬鬆貨幣政策更甚2008年時期規模,加以國際油價處於偏低水準對全球整體經濟而言是有正面助益的,預期全球經濟有機會在年底前復甦。此外,中國疫情似乎逐漸趨緩,將可作為其他國家評估疫情發展的借鏡,看好亞洲等新興市場有機會率先復甦,主因疫情比歐美先爆發並先獲得控制。 \n 富蘭克林證券投顧指出,對於股價表現而言,最常見的評價方式就是將企業未來的獲利動能折現,雖然企業獲利動能可能在未來一兩個季度急速下滑,但這並非是長期的結構性問題,隨疫情趨緩獲利動能也將回升,預期這將有助於緩解股價的下檔風險,建議可選擇新興市場型、美國股票型或科技產業型基金等具備成長前景的市場或產業,持續定期定額長期投資。

  • 獲奬常勝軍推薦 富坦美國政府基金

     國內五大基金獎陸續揭曉,時值全球市場因疫情干擾而劇烈震盪,締造連續獲獎21年紀錄的基金獎常勝軍富蘭克林提供投資防疫組合,建議現階段股市大幅修正下,資產布局應加強防禦力,並從強化債券部位作起,挑選具「高債信」、「低波動」及「低相關」優勢的基金,包括全球債、美國政府債GNMA與伊斯蘭債,建構加強防禦的投資組合。 \n 增持高債信低波動債券 \n 即使各國的財政與貨幣策持續釋出利多,但現階段市場賣壓依然沉重。不過,深入觀察,這波市場急殺,仍不乏相對抗跌的基金,根據理柏資訊統計,自美股高點下跌以來,各類債券型基金中,僅富蘭克林坦伯頓美國政府基金逆勢收高上漲0.73%,分析其績效勝出原因,主要在於該檔基金以投資美國政府債GNMA為主,具備聯邦政府的信用擔保,信用等級比照公債,是AAA級的最高信評,且又提供比公債高的殖利率水準,在市場波動環境更具投資吸引力。 \n 另一方面,因受美國政府信用擔保,投資人不必擔心有企業債違約或倒帳的風險,在近期新冠肺炎疫情全球肆虐、OPEC國家減產談判破裂下,全球高收益企業債因而下挫,但美國政府債GNMA價格走勢明顯較為穩定且低波動,在應對當前疫情衝擊總體經濟環境、避險情緒高漲、全球央行降息潮再起的情勢,適度納入此類債券將有助於降低整體投資組合波動。 \n 優質基金陣容一起抗疫 \n 五大基金獎中,指標台灣基金獎、晨星以及Smart智富台灣基金獎(晨星技術指導)相繼公佈,富蘭克林團隊共計囊括八大獎項,包括三度蟬連「美國大型股票團隊」、「年度品牌」及「投資人教育」等團隊大獎,產品類則有富蘭克林高科技基金及去年新引進、同時也是國內第一檔境外伊斯蘭債券型基金的富蘭克林坦伯頓伊斯蘭債券基金獲獎項肯定,獲獎類型多元,不只是業界基金獎常勝軍,亦是全方位資產管理專家。 \n 在台深耕共同基金理財市場已邁入30年,自2000年比照國外公正單位評比績優基金制度設立基金獎項以來,富蘭克林已締造連續21年獲獎的不敗紀錄,在台總得獎數累積至226座,獎項從各類基金產品到經理團隊、品牌教育服務等,見證金獎團隊整體實力。

  • 把脈金融趨勢-疫情打亂經濟前景 全球央行寬鬆潮再現

     二月以來新冠肺炎疫情急遽升溫引發投資人對經濟前景的擔憂,在全球金融市場掀起驚濤駭浪,聯準會3月3日意外提前宣布降息兩碼至1%~1.25%,是2008年十月金融海嘯以來首次在非例行會議時採取行動。 \n 富蘭克林坦伯頓固定收益團隊認為聯準會此次降息來的正是時候,成功展現其準備好且立即果斷回應的態度,有助強化金融市場信心。 \n 儘管貨幣政策對於疫情造成的經濟衝擊影響效果有限,但透過降息提振信心與金融資產價格的間接效果仍深具意義。未來若美國經濟數據惡化,預期聯準會還會有更多政策動作。由於美國的貨幣政策與公債殖利率向來被視為金融資產價格的定海神針,聯準會轉趨鴿派,料將提供其他央行跟進寬鬆的空間。 \n 富蘭克林坦伯頓固定收益團隊指出,疫情發展及對全球政經局勢的影響仍在持續變化當中,即使擁有醫療專業的流行病學家也難以準確預期未來路徑,我們將持續密切關注未來發展。但作為專業的投資者,我們的職責是從各項經濟活動的蛛絲馬跡中去判別總體經濟趨勢是否出現改變,以及各國政府可能的政策回應,並在市場恐慌性賣壓中尋找被錯殺的投資機會。 \n 就經濟層面,由於新冠肺炎疫情爆發時點與號稱為人類地表最大遷徙的中國春運時間重疊,中國及亞洲區的消費和旅遊活動大幅減少,就像取消歐美聖誕節一樣,相關的消費支出可能永久被遞延,就像未來即使疫情結束,航空和飯店業無法大幅調漲售價以彌補這段時間的損失。 \n 未來我們將關注疫情牽動製造業復工或可能被迫關閉,牽動全球供應鏈斷鏈風險,此外,若病毒在美國境內擴散,美國消費者也難以維持韌性,美國政府需採取更積極的政策回應。 \n 中長期來看,這次疫情讓許多國家體認到過度依賴中國製造的風險,未來可能會尋找其他替代方案,產業鏈重新調整終將推升成本及通膨。 \n 就投資策略上,因應疫情的高度不確定性,富蘭克林坦伯頓固定收益團隊今年元月在投資組合中已率先增持防禦配置,包括提高美國公債及日圓比重,並透過做多歐元區、澳洲及新興國家公債,同時對其貨幣進行匯率避險,參與央行寬鬆浪潮下的債市行情。 \n 另一方面,儘管美股近期回檔也拖累美國信用債市波動,我們認為主要是先前評價面偏高之後的技術面良性調整,隨著利差擴大後反而提供擇優加碼的機會。惟隨著我們進入景氣及債信循環末期,現階段須強調慎選持債,靠攏擁有較高債信評等及財務體質較穩健的標的,避開債信評等較差的券種。 \n 富蘭克林坦伯頓固定收益團隊提醒,今年以來金融市場上演的震撼教育再度突顯採取多元分散配置及主動式管理的重要性,未來的潛在變數包括美國總統選舉、地緣政治及新聞頭條風險,投資人應做好多元配置以靈活因應波動環境的準備,保持理性並維持紀律投資的習慣。(國際新聞中心整理)

  • 富蘭克林:穩定月收益基金 具波動免疫力

     新冠肺炎疫情持續在中國境外擴散,美國疾病管制局示警社區傳播風險,疫情對經濟、供應鏈及企業獲利的影響恐超過先前預期,VIX波動率指數上周一度飆升創下2015年八月以來新高,富蘭克林證券投顧表示,儘管疫情對於經濟最終影響目前仍難以得知,但短期不確定性讓風險性資產震盪仍大已為事實,所幸目前各國政府已提高防疫等級以避免擴散,主要工業國美國、英國及日本央行也承諾必要時將採取行動支撐經濟,投資人不妨增持美國平衡型基金,透過股債分散配置,嚴控波動又不漏接反彈時期的上檔機會。 \n 富蘭克林坦伯頓多元資產團隊投資長暨富蘭克林坦伯頓穩定月收益基金經理人愛德華.波克表示,儘管新型冠狀病毒的爆發出乎意料,但也提醒多元化投資組合的必要性,特別是在投資不確定性增加的時候。過去幾周,股票、固定收益和商品市場的動盪加劇,更是證明了投資組合多元化的優勢。經理團隊在2019年觀察到股債市的評價面已經水漲船高,因而順勢提高現金水位,從2018年底約2%到2020年1月底的9%;另外,考量到儘管債券評價面昂貴,但股市下跌時通常將受惠避險資金的追捧,也在1月增加美國房地產抵押債(MBS),看好其相對公債更高的收益,相對投資值更高,基金整體的債券和股票的比重已經是債高於股,債券中高收益債跟高評級債約各半,平衡布局多元分散各類券種及產業,降低市場波動時資產可能的大幅震盪。 \n 儘管新冠病毒的症狀類似一般的季節性流感,但難以控制,富蘭克林認為亞洲受到的影響最大,但成熟市場的消費和勞動市場應較不受到影響。也預期官方將推出政策以減緩疫情對增長的衝擊。到目前為止,已經看到在全球有許多的應對政策已緩解疫情帶來的衝擊。富蘭克林的投資重點是聚焦不斷變化的總體經濟會如何影響市場基本面,並相應的調整我們的資產配置,而非受到市場情緒、頭條新聞的影響去作出投資決策。富蘭克林目前側重不易受到增長衝擊且具有足夠的政策彈性應對的區域,如美國和英國;避開貿易依存度較高且政策空間較有限的歐元區。

  • 美科技股基金 近一年績效領先

     新冠肺炎疫情引發經濟及企業獲利面臨下修風險、投資人拋售股票轉進公債避險,使得股市出現較大修正,近一年史坦普500指數漲幅也收斂至個位數,但觀察規模超過20億美元,國內核備的美國股票型基金近一年平均上漲5.6%,其中以富蘭克林高科技基金漲幅近13%表現領先。 \n 理財專家分析,短線全球疫情風險升溫,市場恐慌情緒主導下,預估股市波動將再持續一段時間,根據高盛證券統計1945年以來史坦普500指數下跌期間,只要美股未因經濟衰退而邁入熊市,美股平均修正幅度為13%。 \n 對照這波美股跌幅已相當接近歷史平均修正幅度,建議投資人耐心度過波動期,伺機留意急跌後的進場機會,或採定期定額方式布局。 \n 近一年績效領先的富蘭克林高科技基金,過去二年、三年及五年績效,也均居同類型基金第一名。銀行財富管理中心指出,這檔基金主要憑藉著紮實的基本面研究及靈活的操作策略,因此在本屆的Smart智富台灣基金獎獲得北美股票型基金獎項,且統計2010年以來在台累積獲獎數共19座。 \n 銀行財富管理中心表示,富蘭克林高科技基金自1968年成立至今,累積超過半世紀的投資經驗,這檔基金不依循大盤指數配置,而是透過基本面分析,尋找具成長及創新潛力,且能創造長期投資價值的標的,目前於科技及健康醫療類股合計比重超過六成,囊括人工智慧、雲端運算、數位支付、金融科技、醫療創新等投資主題。 \n 另外,同樣由富蘭克林美國股票團隊管理的富蘭克林坦伯頓美國機會基金,績效表現也相當穩健,過去一年、二年及三年期績效排名均在同類型基金前四分之一,團隊操作實力,在本屆指標年度台灣基金大獎中,獲得美國大型股票類別最佳基金公司獎的傑出表現獎肯定。

  • 富蘭克林新興月收益基金 動態布局

     新年伊始,全球市場籠罩在新型冠狀病毒疑慮,投資信心大受打擊,富蘭克林投顧分析,這波疫情影響應屬短期,現階段多數股市也逐漸回穩當中,考量2020年市場將是波動升溫,卻又不失獲利契機的格局,建議投資人落實資產配置,其中美國平衡型基金適合穩健偏保守者,想再積極者,可將新興市場平衡型基金納入核心標的,以利於兼顧收益與降低平均風險。 \n 為協助投資人有穩健又寬廣多元的投資機會,富蘭克林在新年度開始,獲准「富蘭克林坦伯頓新興市場月收益基金」、「富蘭克林坦伯頓歐洲中小型企業基金」總代理兩檔新基金在台募集與銷售業務,前瞻提供投資人更多元的投資渠道,進一步廣納世界財。 \n 有鑒於全球市場與資產連動頻繁,富蘭克林坦伯頓集團股債團隊共享研究資源,讓經理團隊布局策略更為精準,新基金之一的「富蘭克林坦伯頓新興市場月收益基金」,就結合集團新興市場股票、全球宏觀投資與多元資產三大團隊之力,積極追求資本利得增長與配息收益雙重目標,協助投資人即使身處波動升高的環境亦能穩健布局。 \n 富蘭克林為新興市場投資領頭羊,深耕經驗將近40年,經理團隊專精於新興國家股債資產。儘管近兩年新興市場遭遇逆風,卻無損其投資價值,反而是韜光養晦後,2020年展現的光芒已吸引不少外資機構一致看好。 \n 而新興債市的高債息優勢,一向是投資人的心頭好,隨著拉美國家選舉落幕、民粹主義興起疑慮等干擾因素漸淡,新興國家當地債魅力再現,是2020年追求獲利的必備標的。 \n 富蘭克林坦伯頓新興市場月收益基金經理人伽坦.賽加爾與麥可.哈森泰博表示,相較於短期市場的震盪,更關注新興市場的多元投資機會與長期成長動能,現階段股票資產看好金融消費、資訊生活及消費動能三大主題,既能掌握策動成長動能的科技等主流產業,也抓住新興國家中產階段崛起與內需強勁的趨勢。 \n 債市部位則側重受惠全球低利環境的新興市場當地債,該類型債券能提供較高的收益水準、匯兌收益與轉機題材,未來也持續看多具備政策改革題材、有高流動性及評價面仍被低估的新興市場政府債市。

  • 富蘭克林坦伯頓將收購美盛

    以富蘭克林坦伯頓名義營運的全球投資管理機構富蘭克林資源宣布,達成收購美盛的正式協議,將以現金方式收購美盛的普通股,每股作價50美元,公司亦將承擔美盛約20億美元的未償還債務。 \n截至2020年1月31日,美盛及旗下多個附屬子公司,總共管理資產總額超過8,060億美元。是次收購有助富蘭克林坦伯頓成為全球最大的獨立專業環球資產管理公司之一。兩家公司合併管理資產總額達 1.5兆美元。 \n目前富蘭克林坦伯頓將保留美盛旗下附屬公司的自主權,確保投資理念、程序和品牌維持不 變。如同任何收購,美盛母公司與富蘭克林坦伯頓母公司的整合將需時間和周詳考慮後方能進行,其中涉及 在母公司層面的全球分銷業務。 \n是次交易完成後,富蘭克林坦伯頓總裁兼執行長Jenny Johnson將留任總裁兼執行長,而富蘭克林資源董事會執行主席Greg Johnson將繼續擔任Franklin Resources, Inc.董事會執行主席。美盛旗下附屬投資公司的高級管理團隊不會出現任何變動。新公司全球總部仍將設於加州聖馬提奧,並以富蘭克林坦伯頓的名義經營業務。 \n收購完成後,富蘭克林坦伯頓預計會維持穩健的資產負債表和高度財務靈活性。其中,預計總債務約為27億美元,餘下現金和投資約為53億美元。是次交易受慣例成交條件約束,包括獲得相關監管機構及美盛股東的批准,預計收購將會在2020年第三季前完成。

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