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隨大陸疫情解封,官方鼓勵人民推動旅遊業發展,五一連假黃金周各地「爆發式出遊」,顯示企業已擺脫疫情影響,強化內需經濟為首要目標,亞洲金融股市則受惠於低估值及經濟復甦後的成長機會,特別是看好日本、台股及大陸A股為優先布局標的。
台新投信表示,在美國政府強力且迅速的介入下,市場逐漸自矽谷銀行與瑞信事件中回穩,聯準會觀察重心從金融穩定移轉至通膨與就業數據,考量近期美國就業與製造業、服務業數據走弱,通膨有機會進一步下降,分析師普遍預估聯準會將在6月份停止升息,而根據歷史經驗,在Fed最後一次升息買美股,短中長期皆有賺頭,布局SP500指數一年平均報酬率近2成,現在正是布局美股良機。而在「破壞式創新」引領科技業爆發性成長下,智慧生活基金後市看俏,建議優先布局。
台新投信23日表示,在美國政府強力且迅速的介入下,市場逐漸自矽谷銀行與瑞信事件中回穩,聯準會觀察重心從金融穩定移轉至通膨與就業數據。考量近期美國就業與製造業、服務業數據走弱,通膨有機會進一步下降,分析師普遍預估聯準會將在6月停止升息。
美國債務上限僵局有望緩解,市場情緒轉向樂觀,帶動多數新興亞股上周反彈。投信法人表示,看好相對看好評價偏低,基本面逐漸回溫,後市相對有補漲空間的陸股,及時序進入5月底股東會、除權息旺季,台股有望帶來一波有利行情。
歐美銀行業危機暫未對全球流動性帶來太大衝擊,觀察3個月LIBOR Spread(3M Libor-隔夜SOFR)在SVB危機爆發後小幅攀高下已回落,目前處於22年以來的新低水平,顯示歐美金融危機逐漸緩解,全球流動性風險尚可控。富邦台美雙星多重資產基金經理人薛博升表示,由於未來市況仍不明,投資人心態略偏謹慎,此時正是佈局多重資產商品的最佳時機。
觀察近一月投信發行海外基金績效表現,績效漲幅逾5%的共有11檔,以印度、巴西、生技相關基金為主。法人表示,今年以來印度股市受Adani集團利空餘波影響投資氣氛,整體投資氣氛偏向觀望,但3月以後外資回頭買超印度,預期在外資動能回復之下,印度股市表現可期,投資人不妨留意印度基金後市補漲行情布局印度基金。
上市櫃公司4月營收公告完畢,台股大盤震盪加劇之際,投資方向也由業績行情取代作夢行情。市場專家表示,目前投資首重個股表現,篩選第一步先由基本面著手,包括遠百、統一、美時等12檔個股,今年以來營收持續維持年成長,搭配吸引投信、外資上周同步買超,且12日單日持續加碼等條件,後市表現頗有看頭。
先前美國的金融機構事件,加上擔憂市場將轉趨震盪,避險資金開始轉進黃金與貴金屬,黃金價格不僅站上每盎司2,000美元大關,相關類股表現更是突出,黃金基金水漲船高,後市績效看俏。
IC載板暨印刷電路板(PCB)大廠南電(8046) 2023年首季獲利下探近2年低點,上半年營運有壓。投顧法人預期南電第二季營收將續降20%落底,雖調降今明2年預期及目標價,但看好ABF載板供需下半年起至2025年將再度轉趨吃緊,維持「增加持股」評等不變。
受惠於航太和軍工產業需求強勁,台鋼集團旗下榮剛(5009)、精剛(1584)首季獲利均傳捷報,其中榮剛稅後純益5.52億元、年增59.7%,EPS為1.2元,創同期新高;精剛稅後純益0.49億元、年增50.96%,EPS為0.33元,亦改寫近12年來同期新高。
期貨市場隱含基準利率最高為5.1%,即美國可能剩下1碼升息空間,夏季前可望停止升息,預期市場會提前反映停止升息而上揚。投信法人指出,第二季預期美國通膨將明顯降速、下半年美國結束升息循環、景氣好轉可期,美股後市行情持續看俏,建議利用美股短線的回檔震盪分批布局或定期定額長線投資。
兆豐投信指出,隨著美國聯準會鷹派升息訊號轉弱,全球半導體股、科技類股的利空因素持續減輕,甚至隨著法人預期半導體龍頭股持續轉強帶動下,預期第三季迎接旺季行情,有助帶動晶圓製造供應鏈後市表現,建議可趁勢布局。
3月歐美金融危機暫時解除,相關基金受影響有限。但投信法人建議,未來在市況不明下,投資人心態略偏謹慎,此時正是布局多重資產商品的最佳時機,攻守兼備,投資操作相對靈活。
近期國際黃金價格強強滾創高,投信業者表示,投資人若看好升息結束後的黃金白銀表現,目前在證交所有相關連動的ETF-期元大SP黃金(00635U)、期元大SP黃金正2(00708L)以及期元大道瓊白銀(00738U)。近來股價也反映金銀價格創高而大漲一波。
台新中証消費服務領先指數基金經理人葉宇真表示,春節過後,受美聯準會升息、及中美摩擦等地緣政治因素影響,A股出現震盪調整,不過,A股擁有基本面回溫、政策提振及資金強勁等三大利多加持,後市漲升行情看俏。就類股分析,歷史經驗來看,北向資金偏好大市值、盈利穩定的優質消費股,同時今年中國政府工作重心是「大力提振市場信心」和「把恢復和擴大消費擺在優先位置」,消費占中國GDP近4成,各地方促消費政策陸續出台,政策推動下有利消費穩定回升,預計消費將成為A股行情的主旋律,建議優先布局消費龍頭股。
截至投信投顧公會2月底統計資料,台新投信REITs基金及國內貨幣市場基金規模皆穩居國內龍頭,其中,唯一聚焦美國REITs市場且規模高居第一的台新北美收益資產證券化基金更是獲獎無數!2023年繼獨得第七屆指標台灣基金獎房地產類兩項大獎-最佳表現大獎及最佳表現定期定額大獎後,再度蟬聯本屆(26屆)傑出金鑽獎「不動產證券化基金」肯定;而國內最大貨幣市場基金台新1699貨幣市場基金亦連續二屆(25、26屆)獲金鑽獎入圍肯定,兩檔龍頭基金實至名歸。
東哥(8478)受惠於豪華遊艇需求持續成長,訂單已經排到2025年以後,激勵23日股價爆量大漲,開盤約半小時就亮燈漲停鎖死,終場就收漲停價473元,創歷史新高,單日放量到1.13萬張,後市行情依然看俏。
上市櫃公司2月營收10日截止公告,整體表現低迷,單月營收創新高家數僅13家,較元月的25家更少,低於市場預期。其中,營收規模最大者為信邦(3023),達28.59億元,年增33%,成長幅度最大者則是德英(4911),年增翻5倍之多。
投信法人指出,亞洲今年經濟可望回溫,有望帶動亞洲股市的成長。
在通膨數據逐步減緩後,市場認為聯準會升息速度將開始放慢,資金開始回流REITs基金,1月份國內REITs基金規模攀升至近190億元,月增8億、增幅4.5%,而國內REITs基金呈現大者恆大的趨勢,規模前二大的投信,市場占有率高達62%,其中,台新投信的REITs基金規模是唯一突破60億元,獨占鰲頭。最主要關鍵在於台新北美收益資產證券化基金(本基金配息來源可能為本金)得獎不斷,於今年再度獲得第七屆指標台灣基金獎房地產類二項大獎-最佳表現大獎及最佳表現定額定額大獎,光台新北美收益資產證券化基金的規模即高達67.56億元(1月公會統計資料),市場占比高達36.3%。