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以下是含有拉丁美洲基金的搜尋結果,共164

  • 密切注意通膨 掌握投資機會

     取得晨星(Morningstar)四星級評等,被理柏(Lipper)評定其在總回報、穩定回報能力處於Leadder(領先級)最高評級的富達拉丁美洲基金,今年拿下Lipper拉丁美洲新興市場股票類別3年期大獎外,更連續2年(2010、2011年)獲得Smart智富台灣基金獎拉丁美洲股票型獎座,基金經理人Alex Duffy(右圖)與Angel Ortiz(左圖)強調,投資團隊密切關注拉丁美洲各國通膨狀況,預期經濟成長率在經歷18個月格外強勁表現後,將邁入高原期,這的確有可能造成整體市場的本益比下調,且近期通膨疑慮引發市場關注,包括拉丁美洲在內的新興市場,也將持續面臨物價上揚壓力。儘管如此,由於富達拉丁美洲基金擁有多元佈局的資產配置及高度流動性的企業,能在機會浮現時,適時掌握投資機會。 \n Alex Duffy與Angel Ortiz指出,短期相信大環境有利於謹慎選股,在拉美地區擁有優質企業價值公司將能受惠。 \n Alex Duffy指出,拉丁美洲正經歷一場令人驚喜的長期變革,主要動力來自於信用市場開放給滲透率低的產業、槓桿程度低的消費者,基本上,拉美國家並未陷入2008年全球海嘯負債泡沫,反而維持著相當健全完善金融體系及強勁外匯存底。 \n 分析富達拉丁美洲基金表現,Alex Duffy分析,本基金持股集中,秉持由下而上著重基本面的研究方法。憑藉著富達全球研究專業以及對於此地區所有國家、企業,進行深度的研究分析。近期在原物料、能源與金融類股方面均對基金帶來正面影響: \n —原物料方面:加碼Grupo Mexico的部位(全球第三大銅生產商,業務遍及秘魯、墨西哥與美國),因供給吃緊導致銅價大漲,有利本基金佈局,。此外,過去1年來,盡量避開巴西鋼鐵廠CSN,原因是進口品價格低廉且遭遇競爭壓力。除此之外,布局墨西哥礦業公司Industrias Penoles的時機恰當,也嘉惠基金表現,要歸功於2010年底時白銀現貨價格上揚。 \n —能源方面:油價在2010年由於需求上揚而帶動價格走高,因此有助於不在對比指數內部位Pacific Rubiales表現,其為石油探勘生產商、在加拿大上市,在哥倫比亞與秘魯擁有資產。並維持相對低比重佈局,在高權值Petrobras,對投資組合運作相當有利,因該公司在2010年9月於市場籌資募股,是史上最大規模,市場需要消化所造成的效應。 \n —金融產業: 加碼墨西哥微型貸款業者Banco Compartamos。這家企業擁有強健資產負債表,從傳統上「沒有銀行帳戶」的市場中獲得營收成長,並且擁有相當高市佔率。 \n 加碼秘魯銀行Credicorp部位,其受惠秘魯經濟大幅反彈回升,該銀行信用成本得以改善且放款加速成長。

  • 富達股債皆捷 Lipper大贏家

     2011年Lipper台灣基金獎昨(15)日頒獎,富達旗下8檔基金包辦11項獎座,成為Lipper基金獎今年大贏家,尤其得獎基金橫掃成熟與新興市場,股、債皆捷,充分凸顯富達基金操作實力。 \n 新興市場在2010年,率先邁出景氣衰退、金融海嘯陰霾,經濟成長率比已開發成熟國家亮眼,且財政結構健全,富達充分掌握跨國企業在新興市場布局優勢,在新興亞洲、拉丁美洲等新興市場均獲得Lipper頒予台灣基金獎獎座,其中包括富達東南亞基金2010、2011年連續兩年榮獲Lipper亞洲太平洋(日本除外)股票型5年獎項,今年同獲晨星亞洲(日本除外)股票型大獎;新興拉丁美洲市場方面,富達拉丁美洲基金除獲得Lipper拉丁美洲新興市場股票類別3年期大獎,同時亦連續2年(2010-2011)獲得Smart智富台灣基金獎拉丁美洲股票型獎項,展現富達新興市場穩健操作實力。 \n 儘管2010年美、日等已開發國家成長震盪遲緩、歐洲面臨新興歐洲債務危機衝擊,但被譽為「歐洲投資專家」的富達果然名不虛傳,廣為台灣投資人熟知的富達歐洲基金奪得Lipper歐洲股票型10年期大獎,突顯富達為歐洲市場投資先驅及專家角色。

  • 新興市場教父馬克‧墨比爾斯 精準掌握2C契機

     新興市場在2010年表現突出,富蘭克林坦伯頓新興市場研究團隊在新興市場教父馬克‧墨比爾斯博士(Dr.J.Mark Mobius,見圖)領軍下,今年以富蘭克林坦伯頓亞洲成長基金及富蘭克林坦伯頓拉丁美洲基金,勇奪金鑽獎二大獎項。 \n 馬克‧墨比爾斯能成為新興市場教父,絕非等閒之輩,研究新興市場超過30年經驗,1997、1998年連續獲選Reuters(路透)票選為「年度最佳全球基金經理人」。1998、1999年連續獲美國Money雜誌評選為「全球10大投資大師」之一。1999年獲美國紐約時報選為「 20世紀10大頂尖基金經理人 」,同年獲世界銀行及經濟合作發展組織(OECD)指派為董事及全球企業治理工作團隊負責人。 \n 墨比爾斯曾經來台多次,由其所操盤的富蘭克林坦伯頓亞洲成長基金及富蘭克林坦伯頓拉丁美洲基金,不僅是銀行理專、壽險專業人士深具口碑的熱門基金,今年更在金鑽獎中嶄露頭角。 \n 檢視這2檔基金資產配置,最大特色就是產業佈局上均鎖定內需消費(Consumer)與商品(Commodity)兩大題材,為基金長期績效產生大貢獻。 \n 墨比爾斯認為,中國及印度皆擁有超過10億人口,雖然目前成熟市場人均所得仍遠高於新興市場,但在國內生產毛額成長率加速,而人口成長率放緩情形下,新興市場人均所得將加速增長,消費市場龐大加上人均所得成長,將使消費能力明顯提升,消費動能提升將使消費相關類股因而得利。 \n 此外,能源原物料等商品價格(如CRB商品價格指數、銅、鎳、黃金、鐵礦砂與石油),自2009年初隨著經濟前景轉佳而觸底反彈,展望新興市場對基礎建設需求殷切,但能源原物料等商品供給產出卻不具彈性,商品價格長線上揚趨勢明確,相關類股長線獲利依舊看佳。 \n 富蘭克林坦伯頓新興市場研究團隊1987年成立,20餘年來歷經數次景氣多空循環洗禮,在馬克‧墨比爾斯博士領軍下,目前全球新興市場共成立17處辦公室,團隊成員達76位,投資範圍遍及30多國,平均1年拜訪逾1200家公司,旗下總管理資產逾400億美元資金。

  • 富蘭克林勇奪9大獎 金鑽獎最大贏家

     2011年,由BLOOMBERG(彭博)與台北金融研究發展基金會合辦的第14屆傑出基金金鑽獎,富蘭克林坦伯頓基金囊括9項大獎,成為台灣基金界最大贏家。 \n 分析此次金鑽獎得獎名單,在主辦單位審核嚴厲標準下,不分境外基金或國內基金,不少獎項「從缺」,使得得獎數大為減少,尤其2010年金融市場高度震盪,富蘭克林坦伯頓基金集團能在2011年金鑽獎中,以6檔基金勇奪9項大獎,凸顯其基金績效與穩定度獲得評審青睞。 \n 本屆富蘭克林坦伯頓基金集團獲獎基金,包括富蘭克林坦伯頓全球債券基金、富蘭克林坦伯頓科技基金、富蘭克林坦伯頓拉丁美洲基金、富蘭克林坦伯頓亞洲成長基金、富蘭克林潛力組合基金、富蘭克林坦伯頓中小型公司成長基金,因操作績效備受投資人青睞,是市場上熱門基金。 \n 尤其富蘭克林坦伯頓全球債券基金一舉囊括環球已開發市場債券基金類3、5、10年期全期獎項,締造第三度同時榮獲3年獎、5年獎、10年獎全期獎項輝煌成績,記錄迄今無人能突破;富蘭克林坦伯頓科技基金同時獲得科技產業股票基金類3年及5年期獎項肯定。 \n 日前富蘭克林坦伯頓基金集團甫在香港《Benchmark》2010年財富管理大獎中,掄得「最受推崇基金公司傑出表現獎」,無疑是對富蘭克林坦伯頓基金集團資產管理績效與能力給予高度肯定,該集團是國際重量級資產管理公司中,少數能在股市與債市操盤表現同樣優異公司。 \n 在債券領域,富蘭克林投顧為台灣最早引進債券型基金的公司之一,長期推廣投資人以債券基金準備退休基金觀念,掌握台灣投資人理財需求,且鼓勵投資人納入債券基金以平衡整體資產配置。 \n 股市方面,則以深度價值選股,為投資人提前挖掘出潛力標的。 \n 富蘭克林證券投顧指出,今年是富蘭克林坦伯頓基金來台20周年,Bloomberg、Morningstar等各大基金獎紛紛給予肯定,是最佳生日禮物,也是富蘭克林回饋予台灣投資人最佳的表現。

  • IDB擬推出人民幣私募基金

     人民幣國際化又將邁進一步。美洲開發銀行(IDB)總裁莫雷諾(Luis Alberto Moreno)表示,該行正與大陸探討成立一支以人民幣結算的私募基金;莫雷諾明確表示,該基金是要實現在拉美地區使用人民幣投資。 \n 莫雷諾日前在瑞士召開的「世界經濟論壇」期間接受《21世紀經濟報道》專訪時指出,自大陸成為美洲開發銀行成員以來,該行與中國人民銀行(大陸央行)進行許多合作,討論在拉美地區使用人民幣的各種可能形式。 \n 他強調:「我們都知道,人民幣國際化是我們必須應對的事情。」至於基金相關細節,莫雷諾表示,因還在籌備磋商階段,所以拒絕透露。 \n 莫雷諾表示,拉丁美洲所有國家都對大陸有極大興趣,因大陸並不只是一個市場,還是有發展機會。拉丁美洲和大陸雙邊貿易過去10年間成長10倍;儘管中間有不少非關稅壁壘,但雙方正互相了解中。 \n 美洲開發銀行是美國和拉丁美洲19個國家於1959年12月30日成立的多邊開發銀行,總部設在華盛頓。

  • 多重利基 新興股市長期多頭

     時序步入2011年,富蘭克林坦伯頓新興市場研究團隊認為,此時的新興股市仍然處於一個長期多頭的格局,原因在於新興國家經濟成長率較高,負債占GDP比偏低,以及可觀的外匯存底等多重優勢,持續吸引著全球投資人關注。 \n IMF預期,新興市場在2011年的經濟成長預估值可望來到6.4%,明顯優於工業國家的2.2%;此外,在外匯存底方面,中國以超過2.6兆美元的規模躍居世界首位,俄羅斯則有4,500億美元,巴西與印度亦分別超過2,500億美元(資料來源:IMF2010年10月全球經濟展望)。 \n 儘管部分新興股市受到全球經濟成長力道遞減所影響,但亦能見到這些經濟體逐漸轉向驅動國內需求的改變。民眾消費提升和政府在基礎建設方面的支出等,抵銷部分出口成長率放緩的衝擊。 \n 價值選股新興股市不少潛力股 \n 在我們看來,服務業對中國、印度的重要性亦持續增溫中。整體新興市場的經濟復甦奠基於厚實的基本面,此外,還有強勁的總經與財經指標都趨於正向,加上資金欲在低利率環境尋找較高報酬,和新興股市價值具吸引力,如同磁鐵兩極相吸,可望繼續支撐股價不墜。 \n 新興市場有其多頭利基,但如同全球其他股市一樣,處於賣空交易盛行、衍生性金融產品增加與全球市場擴張之下,亦不免出現短期修正。惟對一向奉守價值投資哲學的我來說,股價因短線震盪而跌至具吸引力的水準,反而提供進場良機。富蘭克林坦伯頓新興市場研究團隊認為,新興股市評價面仍優於成熟股市,即使不少新興國家已累積不小漲幅,秉持價值選股策略,仍不難從中找出有潛力的投資標的。 \n 目前市場持續關注新興國家的通膨議題,部分國家亦警覺這項壓力,彈性運用政策工具加以疏導。例如中國人行於2010年12月26日耶誕節次日突然宣布升息,分別上調人民幣存貸款基準利率1碼,一方面升息幅度在可預期範圍,另方面市場亦普遍接受中國逐步升息的方向。其實通膨之下,新興亞洲及整體新興市場仍然值得投資,不乏抗通膨的題材等著投資人發掘。 \n 經理人觀點 \n 馬克.墨比爾斯 \n Mark Mobius小檔案 \n 富蘭克林坦伯頓新興市場研究團隊總裁 \n 富蘭克林坦伯頓金磚四國/大中華/亞洲成長/東歐/拉丁美洲/泰國/韓國等基金經理人 \n 經歷:● 研究新興市場近40年,管理資金逾400億美元(彭博資訊,2010/10/13)。 \n ● 一年花費超過200天的時間實地深入新興市場研究,平均拜訪1,200家公司。 \n 得獎紀錄:● 1997年、1998年連續獲選路透社票選為「年度最佳全球基金經理人」。 \n ● 1998年、1999年連續獲美國Money雜誌選為「全球十大投資大師」之一。 \n 本文由富蘭克林證券投顧提供,基金專線0800-885-888 \n 本境外基金經行政院金融監督管理委員會核准或申報生效在國內募集及銷售。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益,除盡善良管理人之注意義務外,不負責本基金之盈虧,亦不保證最低之收益,投資前請詳閱基金公開說明書。新興市場主要投資風險除包含一般股票型基金之投資組合跌價與匯率風險外,尚須承受較成熟市場高之政治與金融管理風險、流動性風險。基金投資均涉及風險且不負任何抵抗投資虧損之擔保。基金並非完全投資於大陸地區之有價證券,依規定,基金投資大陸地區證券市場之有價證券不得超過基金淨資產價值之10%,投資香港地區紅籌股及H股無限制,投資人須留意中國市場特定政治、經濟與市場之投資風險。 \n 本文提及經濟走勢預測,不必然代表基金之績效。投資基金所應負擔之費用(含分銷費用)已揭露於基金公開說明書及投資人須知中,投資人可至境外基金資訊觀測站(www.fundclear.com.tw)下載,或逕向本公司網站查閱。富蘭克林證券投顧獨立經營管理 98年金管投顧新字第075號,台北市忠孝東路四段87號8樓。電話:﹝02﹞2781-0088

  • 經理人觀點-新興亞股 明年延續向上趨勢

     2010年是經濟復甦的一年,而且持續從2008年的金融風暴中甦醒過來。許多新興國家維持高經濟成長率,靠著強勁的內需消費、政府支出以及區域內貿易活動,抵銷工業國家需求疲弱的衝擊,眾多亞洲和拉美國家得以在更短的時間內見到金融危機前的成長水平。其中,中國及印度名列今年全球經濟成長最快的主要經濟體,前者並已超越日本成為全球第二大經濟體。 \n 罕見的擴張性財政與貨幣政策在2009年相繼出籠,拉抬經濟卻也為新興國家帶來通膨隱憂,中國、印度與巴西等經濟與通膨有過熱之虞的國家,均祭出針對性緊縮政策,南韓亦將財政和貨幣政策回復正常化。 \n 緊縮政策下 新興股市仍呈向上格局 \n 我們認為,在低利政策、流動性充沛、資金尋找高回報的氛圍下,2010年新興市場整體資金流入規模將再創紀錄,可望超過 2009年830億美元總額。另外,隨著景氣回溫,新興國家企業通過首次公開發行與再融資的籌資規模亦創歷史新高,今年前十一個月的籌資規模達4,060億美元,大幅高於2009年的2,360億美元,甚至是2007年的3,880億美元的紀錄(研究機構Dealogic)。 \n 金融危機後一年新興股市漲勢最凌厲,去年整體上漲將近八成,今年則在緊縮政策壓抑下,新興股市走勢略顯巔簸,但仍呈現穩定向上格局,MSCI新興市場指數美元計價累積前十一個月上漲11%,同期間阿根廷、泰國分別因市場改革即將展開,以及強勁基本面弭平政治動盪疑慮而表現格外突出,另外包括智利、秘魯、印尼、馬來西亞等,均有優於大盤的演出。 \n 欲掌握這些表現優異的股市並無特別秘訣,只要秉持富蘭克林坦伯頓基金集團一貫的全球化投資原則,透過亞洲成長型基金與拉丁美洲型基金,自然能順勢分享其長期多頭趨勢。 \n 本文由富蘭克林證券投顧提供,基金專線0800-885-888 \n 本境外基金經行政院金融監督管理委員會核准或申報生效在國內募集及銷售。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益,除盡善良管理人之注意義務外,不負責本基金之盈虧,亦不保證最低之收益,投資前請詳閱基金公開說明書。新興市場主要投資風險除包含一般股票型基金之投資組合跌價與匯率風險外,尚須承受較成熟市場高之政治與金融管理風險、流動性風險。基金投資均涉及風險且不負任何抵抗投資虧損之擔保。基金並非完全投資於大陸地區之有價證券,依規定,基金投資大陸地區證券市場之有價證券不得超過基金淨資產價值之10%,投資香港地區紅籌股及H股無限制,投資人須留意中國市場特定政治、經濟與市場之投資風險。 \n 本文提及經濟走勢預測,不必然代表基金之績效。投資基金所應負擔之費用(含分銷費用)已揭露於基金公開說明書及投資人須知中,投資人可至境外基金資訊觀測站(www.fundclear.com.tw)下載,或逕向本公司網站查閱。富蘭克林證券投顧獨立經營管理 98年金管投顧新字第075號,台北市忠孝東路四段87號8樓。電話:﹝02﹞2781-0088

  • 經理人觀點-新興股市 投資機會多元

     相對於美國聯準會以二次量化寬鬆政策維繫經濟復甦力道,新興國家則為防範熱錢可能衍生的通貨膨脹風險而祭出升息舉措,然而,市場資金逐利而居,新興國家基本面優於工業國家是不爭的事實,勢必吸引更多資金向新興股市靠攏,資金行情亦可望帶動新興股市多元的投資機會。 \n 二次量化寬鬆政策規劃及時程大致符合市場多數預期,現階段要斷言該項政策對整體金融市場的影響尚言之過早,但立即產生的效應反應在大量資金已逐批從美國流向印度、泰國與其他報酬率相對較高的新興股市,同時轉進新興國家貨幣市場,資金簇擁下,這些國家可望延續多頭走勢。 \n 佈局新興國家 掌握兩大投資趨勢 \n 為避免通膨壓力遽升,近期印度等部份亞洲國家陸續採取因應措施,但是為維護高度經濟成長步伐,中國、印度等新興國家政府政策執行亦相當謹慎。因此,有強勁基本面作後盾,投資人對於相繼出籠的政策不必視為洪水猛獸,反而順應充沛資金所帶來的議題,加以布局,尤其美國定調將持續以低利率策略力保經濟,美元趨於弱勢走向短期不致扭轉,可望有利於商品價格穩步上揚,而新興國家貨幣升值,隨之而來的人民消費力提升,亦裨益內需消費行業。包括亞洲成長型、大中華型、拉丁美洲與東歐基金一旦布局得宜,皆可同時掌握商品與內需消費兩大投資趨勢。 \n 在全球資金持續暢旺下,富蘭克林坦伯頓新興市場研究團隊觀察到,伴隨聯準會二次量化寬鬆政策而來對全球經濟的影響才正要展開,可能造成的衝擊包括新興國家國際收支壓力、資產泡沫、原物料成本上揚所產生的通膨威脅、資金快速流動可能衍生的貨幣、經濟不穩定等,預料上述議題將是未來市場的主要投資焦點,值得投資人留意。 \n 本文由富蘭克林證券投顧提供,基金專線0800-885-888 \n 本境外基金經行政院金融監督管理委員會核准或申報生效在國內募集及銷售。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益,除盡善良管理人之注意義務外,不負責本基金之盈虧,亦不保證最低之收益,投資前請詳閱基金公開說明書。新興市場主要投資風險除包含一般股票型基金之投資組合跌價與匯率風險外,尚須承受較成熟市場高之政治與金融管理風險、流動性風險。基金投資均涉及風險且不負任何抵抗投資虧損之擔保。基金並非完全投資於大陸地區之有價證券,依規定,基金投資大陸地區證券市場之有價證券不得超過基金淨資產價值之10%,投資香港地區紅籌股及H股無限制,投資人須留意中國市場特定政治、經濟與市場之投資風險。 \n 本文提及經濟走勢預測,不必然代表基金之績效。投資基金所應負擔之費用(含分銷費用)已揭露於基金公開說明書及投資人須知中,投資人可至境外基金資訊觀測站(www.fundclear.com.tw)下載,或逕向本公司網站查閱。富蘭克林證券投顧獨立經營管理 98年金管投顧新字第075號,台北市忠孝東路四段87號8樓。電話:﹝02﹞2781-0088

  • 14檔境外基金 今起閃電停售

     金管會日前宣布國人投資境外基金比重上限從9成降7成,已超過或接近上限的境外基金,今日起閃電停售,國人想買也買不到! \n 銀行端昨(16)日同時接到5家基金業者來函表示:「即日起,將停止銷售國人投資比重偏高的境外基金」,停售檔次最多的是摩根富林明證券,包括JF日本小型企業基金、JF日本科技基金、JF日本店頭基金、JF東方小型企業基金、JF澳洲基金等5檔。 \n 此外,還有霸菱拉丁美洲、霸菱全球資源、富達新興市場、德盛日本、德盛美元與德盛德利全球高成長科技等基金,均同步停售;創利德全球創新與新興市場短債基金2檔,則是從9月23日起才正式停售。 \n 至於6月底國人投資比重已達69.48%的聯博全球高收益債基金,目前仍按兵不動,銀行業者說,多數業者皆主動來函表示停售部分基金,唯獨聯博仍無動靜,為此銀行主動打電話詢問,聯博回應公司暫不打算要求銀行端停售。據側面了解,近期雖有搶買的買盤,也有不少投資人贖回該基金,使得台灣投資人持有該基金比重並未逾7成。 \n 相關境外基金的總代理機構昨(16)日臨時收到投信投顧公會發函,預告隔一日金管會將正式公布函令,規定今日起,這些國人持有比重已逾7成的境外基金,不得接受任何新增投資金額(單筆/定期定額),唯原本定期定額投資人則不受影響。 \n 由於金管會函令罕見地立即生效,總代理機構只好緊急以Email方式提前通知各銷售通路,包括銀行等通路都措手不及,只好緊急通知業務員、理專,避免今日還繼續收單。 \n 總代理業者認為,這次金管會與公會迅速發函通知,主要是要避免基金下架後,引發投資人一窩蜂申購,若按照過去任何基金要下架的經驗,都會有一段緩衝期,這次閃電停售動作令人錯愕。 \n 銀行業者也指出,過去從未發生緊急停售基金的狀況,面對突如其來的變數,多數銀行也應變不及,只能緊急通知銀行的理專與分行端那些基金要停售,至於客戶端,可能要等到下一次寄發帳單,再另行通知。

  • 12檔基金恐下架

     避免境外基金90%都是國內投資人投資,金管會14日宣布,未來國內投資人占個別境外基金比率從現行不得超過90%,調降為70%,目前共有6家總代理人代理的12檔境外基金超標,國人投資總金額達1168億元。 \n 這12檔境外基金的國人投資比重必須調降到70%以下,在調整完成之前,暫停新申購交易,但是已投資此境外基金投資人,仍可以繼續持有、辦理買回、轉換交易及繼續定期定額。 \n 證期局主秘吳桂茂表示,近期就將發出新的解釋令,在此之前這12檔基金仍是可以正常申購,因此金管會不會公布這12檔基金的名稱,避免誤導投資人,而投信、總代理人及銷售機構也不可以藉此新規定廣告或促銷。 \n 吳桂茂表示,這是從金融海嘯發生後就開始研議的政策,並不是外傳的「聯博條款」,因為聯博的境外基金其國人投資比重只有6成多,證期局是鑑於有些境外基金,台灣投資人投資比重非常高,是否已不算國際性基金,再加上金融海嘯時,國外監理單位的監理措施及回應較不積極,站在保護國內投資人的角度,決定調降境外基金的國人投資比重,從現行9成,降為7成。 \n 但是金管會也設有但書,即未來與我國完成基金法規比對並簽署基金監理合作文件者,如目前正在進行的盧森堡及愛爾蘭,若完成簽署,未來在當地註冊的境外基金,因為兩地監理機關對共同基金監管法規及投資人保障強度相當,因此准許來自盧森堡及愛爾蘭境外基金,國人投資比重可適用90%的上限。 \n 在法規改變後,過去熱賣、規模又不大的境外基金都可能面臨暫停申贖的情況,像是創利德全球創新基金、創利德全球新興市場短期債券基金國人投資比重都高達8成,還有霸菱拉丁美洲基金、富達全球新興市場基金比重也逾7成。而聯博全球高收益債券基金、先機新興市場債券基金比重都逾6成。但這些都是到5、6月底的資料,吳桂茂指出,最新資訊還是要看7月份的資料。

  • 永豐全球新興向榮基金 開募

     8月5日開募的永豐全球新興向榮基金經理人賴學緯指出,新興股市波動大,可投資國家多達20、30國,參與新興股市宜掌握兩大原則─國家產業配置多元、風險要分散,單一市場一時漲幅驚人,帶動基金績效,但風險過度集中,宜透過國家和產業的資產配置來掌握新興股市輪漲行情。 \n 賴學緯進一步表示,投資新興股市有三大法門,首先要掌握趨勢,二要能突破指數權重的迷思,三要做好資產配置,透過多元、多區(市場)配置、靈活的投資操作才能掌握新興股市契機。 \n 風險性資產7月V型大反彈,南歐股市彈跳,新興股市更是叫好又叫座,新興股市基金7月績效「逆轉正」,最後一周吸金再見32億美元大量,當前參與新興股市,已蔚為投資潮流,但投資人到底如何挑選適合自己的基金?除了看績效,更重要的是要問自己風險承受度。 \n 新興國家經濟崛起,永豐全球新興向榮基金鎖定可投資股市多達29國,可投資標的相當多元化,永豐投信結合歐洲第一大資產管理公司東方匯理(Amundi)將為投資人在新興股市追求獲利機會。 \n 5日開募的永豐全球新興向榮基金,創造α為目標,這是與一般新興股票基金和ETF最大差別。 \n 賴學緯分析,新興股市投資要掌握兩大趨勢,一是天然資源和原物料超級循環,二是新興國家消費力的抬頭,掌握雙C才能在新興股海如魚得水。 \n 此外,投資要突破指數權重的迷思,賴學緯指出,永豐新興向榮基金將採取從上而下(Top-down)和由下而上(Bottom-up)雙重策略,建構投資組合後視市況加減碼市場,不受指數權重的限制,目前看好巴西、中國、台灣、印尼和俄羅斯股市。 \n 永豐全球新興向榮基金主要投資於新興亞洲、新興歐洲、拉丁美洲及中東非洲等區域共計29個國家股市。該公司海外市場操作實力有目共睹,此次更加入了長期深耕新興市場研究之生力軍-東方匯理資產管理公司,擔任海外顧問,兩大高手聯手出擊,專業深耕,值得期待。

  • 《富蘭克林投資心法》亞洲成長基金 投資吸引力居冠

     就整體新興股市來看,利空不跌的趨勢愈來愈明顯,包括泰國、土耳其、智利等股市亦有頻創新高表現,加上受惠企業獲利持續揚升的利多,有利於新興股市持續吸引資金流入,其中又以亞洲資產為加碼首選。 \n 巴西央行可望暫緩升息步調,以及中國官方緊縮政策將趨於寬鬆的預期,帶動新興國家股市動能,連帶使得原物料行情再起。市場資金率先嗅到這股趨勢,新興市場股票型基金已連續八周淨流入;沉寂一陣子的拉丁美洲股票型基金在過去一周亦有近6,000萬美元的資金青睞;最受矚目的仍是亞洲(不含日本)之股票型基金,過去一周淨流入金額仍居各類股票型基金之冠。 \n 富蘭克林坦伯頓金磚四國基金經理人馬克.墨比爾斯表示,新興市場人均所得與消費力穩定提升,預期將有利於汽車、銀行與零售等消費類股表現,此外,中國與印度高經濟成長可望增加原物料需求,長期而言,全球需求將超過供給,營造商品價格長線走揚空間,商品類股表現亦值得期待。 \n 新興股市 利空不跌明顯 \n 富蘭克林證券投顧表示,儘管市場對歐洲銀行壓力測試條件仍存有爭議,後續仍需留意消息面發展,但整體壓力測試結果優於預期,測試條件跟門檻大致與市場預期相符,並揭露各銀行對主權債券的曝險部位跟資本狀況,資訊透明度提升有助信心與買盤回籠,加上歐美第二季企業財報成績佳音頻傳,有助全球風險性資產延續漲勢。 \n 富蘭克林證券投顧預期,基於經濟仍持續復甦,新興市場成長動能較為強勁,股市部位看好亞洲成長、金磚四國、大中華與拉丁美洲型基金的長線機會,其中又以亞洲資產為加碼首選。過去一段時間受到南歐國家主權債務危機、歐美國家可能進入雙底衰退和中國緊縮政策的擔憂,新興股市本益比遭到下修,唯當利空逐漸淡去,新興股市偏低的本益比即成為吸引資金流入的一大利基,股價出現快速反彈。 \n 就整體新興股市來看,利空不跌的趨勢愈來愈明顯,包括泰國、土耳其、智利等股市亦有頻創新高表現,反應新興股市跨越近來低迷氣氛的力道轉強,此外,受惠企業獲利持續揚升的利多,有利於新興股市持續吸引資金流入。 \n 富蘭克林證券投顧認為,近期公佈之亞洲國家中國、台灣、泰國出口數據仍十分亮眼,同時美國經濟成長趨緩與歐洲國家主權債務危機,並未削減亞洲海外市場需求,加以新興國家內需持續成長方向不變,新興亞洲股市經修正後,就評價面而言,已更具投資吸引力。

  • 永豐投信聚焦新興市場

     看好全球經濟成長最高的新興市場,永豐投信申請募集永豐全球新興向榮基金,7月15日已接獲金管會核准募集,募集規模上限120億元,保管機構由台灣土地銀行股份有限公司擔任,預計8月5日開始募集。 \n 永豐全球新興向榮基金主要投資於新興亞洲、新興歐洲、拉丁美洲及中東非洲等區域共計29個國家股市,包括中國、印度、香港、韓國、新加坡、馬來西亞、印尼、泰國、以色列、約旦、巴基斯坦、土耳其、波蘭、匈牙利、捷克、俄羅斯、哈薩克、摩洛哥、巴西、阿根廷、智利、秘魯、墨西哥、巴拿馬、哥倫比亞、委內瑞拉、南非及埃及等國或地區。 \n 永豐投信總經理周德龍指出,投資要成功,首先要抓對趨勢,新興市場崛起已是全球大勢所趨,於此時募集全球新興市場基金,主要是看好新興市場擁有強勁內需動力,且財務體質優於成熟國家,為投資組合中不可或缺的標的。加上該檔基金為永豐投信和全歐洲第三大資產管理公司-東方匯理資產管理(根據「IPE Top 400 rankings」2008年12月資料)聯手、推出以新台幣計價的全球新興市場股票基金,期許在永豐投信及東方匯理資產管理兩大投資團隊的合作,幫助投資人前進全球新興市場覓商機。 \n 全球新興向榮基金預定經理人賴學緯表示,新興市場的人口與資源占全球60%以上的市場,卻僅享受全球資本市場23.2%的市值,在比價原則下,因其股市市值太小,凸顯出全球新興國家股票市場相對全球其他區域股市來得便宜。 \n 此外,據IBES以Bottom-up研究方式得出,2010年新興市場整體企業盈餘成長率可望達到27%水準,優於已開發國家的表現外,並預估新興市場2011年第4季的GDP將創2008年第3季以來的新高。 \n 賴學緯認為,投資新興市場股市要有章法,因此選股上要注重「兩低、兩高」,從低本益比、低股價淨值比的股票裡,再篩選出高盈餘成長和高股東權益報酬的國家、產業類股著手布局,這就是投資獲利的關鍵。

  • 《富蘭克林投資心法》投資率先布局 新興亞洲股債市

     人民幣匯率升值在望,預期未來一年半內升值幅度約3%至7%,可望提振新興市場的表現。投資人可藉由持有亞洲貨幣的資產來參與升值行情,股市可布局亞洲成長型、金磚四國或拉丁美洲、大中華區域型基金,債券投資以亞洲債券為首選。 \n 基於經濟回升基礎鞏固及步調趨於平穩,中國人民銀行日前公告決定「增強人民幣匯率彈性」,有必要進一步推進人民幣匯率形成機制改革,市場預期該項訊息代表人民幣於近期可望升值,激勵亞洲股匯市走勢。富蘭克林證券投顧認為,對中國來說,提高人民幣的彈性空間將有助加速金融產業的改革、刺激內需消費、並引導資金投入至較具生產力的產業上。 \n 富蘭克林證券投顧指出,中國於2005年7月曾經針對人民幣進行匯改措施,當時造成人民幣升值超過20%,並帶動亞洲其他貨幣與商品價格齊揚。這次中國官方重啟匯改方案,將實施近兩年盯住美元的作法,恢復為緊盯一籃子貨幣,經貿關係更為緊密的大中華市場、中國收成概念股、內需消費類股和大宗商品需求類股皆可望受惠,其他新興股債也有機會轉強。 \n 人民幣升值 新興市場利多 \n 富蘭克林證券投顧分析,中國官方放寬匯市管制作法,具有兩大意義:一是中國官方推動匯改的動作,代表其對全球經濟穩定復甦步調抱有信心;二是順應未來人民幣匯率波動將更具彈性,勢必持續推動或強化提振內需措施,減緩升值可能對出口的影響。 \n 人民幣匯率升值在望,市場預期未來一年至一年半內人民幣升值幅度約3至7%,建議投資人可藉由持有馬來西亞幣、韓元、印度盧比這類與人民幣有正向連動的貨幣資產來參與升值行情。 \n 股債布局 首選新興亞洲 \n 此外,今年以來,中國股市因官方政策調控而走勢落後,但在流動性調節、房地產調控及銀行釋股募資等利空逐漸反應之後,盤勢已有止穩跡象,人民幣升值議題的增溫可望成為低接買盤回流的觸媒,將提振新興市場的表現,富蘭克林證券投顧建議,股市部份布局亞洲成長型、金磚四國或拉丁美洲、大中華區域型基金;債市方面,積極型投資人不妨以亞洲債券為首選,穩健者可從全球債券、新興國家固定收益基金為加碼標的,參與人民幣的升值行情。

  • 富蘭克林投資心法-歐債危機 新興亞股介入機會

     近期歐洲主權債務議題延燒,恐慌氣氛漫延,使得風險性資產表現弱勢,新興國家股匯市亦承受較大的賣壓。但就基本面來看,2010年中國、巴西及俄羅斯等財政赤字佔GDP比重皆可望維持在4%,顯示新興國家相對成熟國家的總體體質優勢,同時據2008年金融風暴的經驗,證明多數新興國家足以因應國際金融市場波動。 \n 儘管短線資金撤守風險性資產使新興國家資產賣壓沉重,但預期若歐洲債務危機未見擴散,資金將迅速回流。 \n 富蘭克林證券投顧表示,新興股市自去年第四季開始,盤勢趨於整理,所幸年線上揚,使大盤與年線間的乖離趨於收斂,上檔賣壓逐漸消化,歐盟能就債務問題儘快提出因應方案,將有助於紓解市場緊張氣氛,預期在年線位置應可獲得初步支撐。 \n 市場盤整 可尋找介入標的 \n 富蘭克林證券投顧分析,歐洲主權債務危機先前似有擴散態勢,然而,歐盟及國際貨幣基金及時伸出援手紓困,援助規模高達7,500億歐元,此外,歐洲央行也宣布將額外提供三個月與六個月期公開市場操作,上述舉措預料可降低此事件形成系統性危機的風險。 \n 此外,受歐洲主權債信影響,全球股債市均有明顯回檔,在整體經濟趨勢向上格局不變的前提之下,擔憂歐洲資產的投資人不妨轉向遠離暴風圈的新興市場,利用市場盤整期間,積極尋找介入的產業標的及機會點。 \n 相對於歐洲的愁雲慘霧,新興國家總體體質足以因應國際金融市場的波動。富蘭克林證券投顧表示,加上經濟及企業獲利維持成長軌道,以及多數新興股市已達年線支撐,建議投資人可分批佈局亞洲成長及金磚四國型基金,或拉丁美洲型基金掌握反彈行情。 \n 富蘭克林坦伯頓亞洲成長基金經理人馬克.墨比爾斯認為,亞洲國家總體體質突出,儘管全球籠罩在歐洲主權債信風暴之中,短線難以避免風險趨避造成的賣壓,然而,其基本面在暴風圈逐漸縮小後,勢必成為資金回流的首選,同時有鑑於亞洲國家與成熟國家之間的利差擴大、匯率升值的預期,也有利於吸引資金持續流往亞洲資產。 \n記者林嘉瑋/台北報導 \n 近期歐洲主權債務議題延燒,恐慌氣氛漫延,使得風險性資產表現弱勢,新興國家股匯市亦承受較大的賣壓。但就基本面來看,2010年中國、巴西及俄羅斯等財政赤字佔GDP比重皆可望維持在4%,顯示新興國家相對成熟國家的總體體質優勢,同時據2008年金融風暴的經驗,證明多數新興國家足以因應國際金融市場波動。 \n 儘管短線資金撤守風險性資產使新興國家資產賣壓沉重,但預期若歐洲債務危機未見擴散,資金將迅速回流。 \n 富蘭克林證券投顧表示,新興股市自去年第四季開始,盤勢趨於整理,所幸年線上揚,使大盤與年線間的乖離趨於收斂,上檔賣壓逐漸消化,歐盟能就債務問題儘快提出因應方案,將有助於紓解市場緊張氣氛,預期在年線位置應可獲得初步支撐。 \n 市場盤整 可尋找介入標的 \n 富蘭克林證券投顧分析,歐洲主權債務危機先前似有擴散態勢,然而,歐盟及國際貨幣基金及時伸出援手紓困,援助規模高達7,500億歐元,此外,歐洲央行也宣布將額外提供三個月與六個月期公開市場操作,上述舉措預料可降低此事件形成系統性危機的風險。 \n 此外,受歐洲主權債信影響,全球股債市均有明顯回檔,在整體經濟趨勢向上格局不變的前提之下,擔憂歐洲資產的投資人不妨轉向遠離暴風圈的新興市場,利用市場盤整期間,積極尋找介入的產業標的及機會點。 \n 相對於歐洲的愁雲慘霧,新興國家總體體質足以因應國際金融市場的波動。富蘭克林證券投顧表示,加上經濟及企業獲利維持成長軌道,以及多數新興股市已達年線支撐,建議投資人可分批佈局亞洲成長及金磚四國型基金,或拉丁美洲型基金掌握反彈行情。 \n 富蘭克林坦伯頓亞洲成長基金經理人馬克.墨比爾斯認為,亞洲國家總體體質突出,儘管全球籠罩在歐洲主權債信風暴之中,短線難以避免風險趨避造成的賣壓,然而,其基本面在暴風圈逐漸縮小後,勢必成為資金回流的首選,同時有鑑於亞洲國家與成熟國家之間的利差擴大、匯率升值的預期,也有利於吸引資金持續流往亞洲資產。 \n記者林嘉瑋/台北報導 \n 近期歐洲主權債務議題延燒,恐慌氣氛漫延,使得風險性資產表現弱勢,新興國家股匯市亦承受較大的賣壓。但就基本面來看,2010年中國、巴西及俄羅斯等財政赤字佔GDP比重皆可望維持在4%,顯示新興國家相對成熟國家的總體體質優勢,同時據2008年金融風暴的經驗,證明多數新興國家足以因應國際金融市場波動。 \n 儘管短線資金撤守風險性資產使新興國家資產賣壓沉重,但預期若歐洲債務危機未見擴散,資金將迅速回流。 \n 富蘭克林證券投顧表示,新興股市自去年第四季開始,盤勢趨於整理,所幸年線上揚,使大盤與年線間的乖離趨於收斂,上檔賣壓逐漸消化,歐盟能就債務問題儘快提出因應方案,將有助於紓解市場緊張氣氛,預期在年線位置應可獲得初步支撐。 \n 市場盤整 可尋找介入標的 \n 富蘭克林證券投顧分析,歐洲主權債務危機先前似有擴散態勢,然而,歐盟及國際貨幣基金及時伸出援手紓困,援助規模高達7,500億歐元,此外,歐洲央行也宣布將額外提供三個月與六個月期公開市場操作,上述舉措預料可降低此事件形成系統性危機的風險。 \n 此外,受歐洲主權債信影響,全球股債市均有明顯回檔,在整體經濟趨勢向上格局不變的前提之下,擔憂歐洲資產的投資人不妨轉向遠離暴風圈的新興市場,利用市場盤整期間,積極尋找介入的產業標的及機會點。 \n 相對於歐洲的愁雲慘霧,新興國家總體體質足以因應國際金融市場的波動。富蘭克林證券投顧表示,加上經濟及企業獲利維持成長軌道,以及多數新興股市已達年線支撐,建議投資人可分批佈局亞洲成長及金磚四國型基金,或拉丁美洲型基金掌握反彈行情。 \n 富蘭克林坦伯頓亞洲成長基金經理人馬克.墨比爾斯認為,亞洲國家總體體質突出,儘管全球籠罩在歐洲主權債信風暴之中,短線難以避免風險趨避造成的賣壓,然而,其基本面在暴風圈逐漸縮小後,勢必成為資金回流的首選,同時有鑑於亞洲國家與成熟國家之間的利差擴大、匯率升值的預期,也有利於吸引資金持續流往亞洲資產。 \n記者林嘉瑋/台北報導 \n 近期歐洲主權債務議題延燒,恐慌氣氛漫延,使得風險性資產表現弱勢,新興國家股匯市亦承受較大的賣壓。但就基本面來看,2010年中國、巴西及俄羅斯等財政赤字佔GDP比重皆可望維持在4%,顯示新興國家相對成熟國家的總體體質優勢,同時據2008年金融風暴的經驗,證明多數新興國家足以因應國際金融市場波動。 \n 儘管短線資金撤守風險性資產使新興國家資產賣壓沉重,但預期若歐洲債務危機未見擴散,資金將迅速回流。 \n 富蘭克林證券投顧表示,新興股市自去年第四季開始,盤勢趨於整理,所幸年線上揚,使大盤與年線間的乖離趨於收斂,上檔賣壓逐漸消化,歐盟能就債務問題儘快提出因應方案,將有助於紓解市場緊張氣氛,預期在年線位置應可獲得初步支撐。 \n 市場盤整 可尋找介入標的 \n 富蘭克林證券投顧分析,歐洲主權債務危機先前似有擴散態勢,然而,歐盟及國際貨幣基金及時伸出援手紓困,援助規模高達7,500億歐元,此外,歐洲央行也宣布將額外提供三個月與六個月期公開市場操作,上述舉措預料可降低此事件形成系統性危機的風險。 \n 此外,受歐洲主權債信影響,全球股債市均有明顯回檔,在整體經濟趨勢向上格局不變的前提之下,擔憂歐洲資產的投資人不妨轉向遠離暴風圈的新興市場,利用市場盤整期間,積極尋找介入的產業標的及機會點。 \n 相對於歐洲的愁雲慘霧,新興國家總體體質足以因應國際金融市場的波動。富蘭克林證券投顧表示,加上經濟及企業獲利維持成長軌道,以及多數新興股市已達年線支撐,建議投資人可分批佈局亞洲成長及金磚四國型基金,或拉丁美洲型基金掌握反彈行情。 \n 富蘭克林坦伯頓亞洲成長基金經理人馬克.墨比爾斯認為,亞洲國家總體體質突出,儘管全球籠罩在歐洲主權債信風暴之中,短線難以避免風險趨避造成的賣壓,然而,其基本面在暴風圈逐漸縮小後,勢必成為資金回流的首選,同時有鑑於亞洲國家與成熟國家之間的利差擴大、匯率升值的預期,也有利於吸引資金持續流往亞洲資產。

  • 楊佳升豐富知識提升投資效益

     「興趣是支持我研究投資的動力。」現在管理保德信大中華基金及保德信拉丁美洲基金的經理人楊佳升表示,投資涉及的範圍很廣,包含了經濟、歷史、社會、心理學甚至數學,而楊佳升一頭栽進投資的世界,就在於他對追求廣泛的知識有著高度熱情。 \n 「知識越廣博,對於市場的靈敏度就會大大提高。尤其當全球化趨勢愈演愈烈,擁有愈寬廣的背景知識,愈能過濾市場不必要的雜訊。」楊佳升舉例,節能趨勢漸成投資的主流,一般人要投資多會想到歐洲、德國、美國、日本等龍頭級公司,認為其產業研發行之有年,具有先行優勢。 \n 他分析即使是節能研發上領先的企業,在產品尚未大量普及前,一定會受限於高成本結構,因此當地政府是否願意扶持,會對企業發展影響很大。 \n 要成為一個好的基金經理人,楊佳升認為:堅強的心理素質,以及適度的風險控制是兩大基本要素。「心理素質」簡單說,就是基金經理人必須對自己的決策要有信心,但又能保持改變的彈性。他強調「基金經理人必須要有足夠的自信,並隨時挑戰自己的決策。」不過,他也認為基金經理人不該過度追求完美,「想要賣在最高點或買在最低點,通常代價都最大。」 \n 另外,楊佳升也認為風險管理不可或缺,原因是投資時再有把握,也難免犯錯。因此建立基金核心部位時,一定以具長線發展潛力的市場為主,如此一來即使偶而一兩次決策錯誤,在成長市場中被長期套牢的機會也不高。

  • 補漲現升機 美股基金買氣旺

    補漲現升機 美股基金買氣旺

     雖然新興市場股票基金各方看好,但是就買氣來看,美股基金吸金力反而較強!法人認為,主要是去年新興市場漲幅已大,因此投資人反而會回頭尋找基本面也正在復甦、股價又具落後補漲題材的美股。 \n 據EPFR統計,2009年美股基金淨流出82.9億美元,但今年一掃陰霾,至今已有83.17億美元的進帳,且就4月以來來看,除了4月8日當周可能因為財報周將起跑以及高盛案,買盤退場使得美股基金呈現淨流出之外,近2周有加速流入的現象。 \n 富蘭克林成長基金經理人康諾.赫曼分析,近期美股吸金主要是以往市場多空氣氛不明朗之際,美股企業的國際競爭力與財務透明度一向能夠相對受到投資人的信賴,由美元指數止跌回穩的走勢,部份反映過去流出美股的資金,開始有鮭魚返鄉的跡象,預期對美股將挹注更多的資金動能。 \n 目前美股深具落後補漲的契機,富蘭克林證券投顧資深經理盧明芬表示,如果觀察史坦普500指數與摩根士丹利全球股市(不含美股)指數的相對走勢圖,於2000年以前,大致為美股較全球股市強勢的階段,在2001年時達到頂峰,隨後受到新興國家經濟崛起,美股轉而處於相對弱勢的情況,直到自2007年起迄今,形成了雙底的架構,可望為美股重返榮耀形成新的契機。 \n 柏瑞投顧表示,由盤勢來看,目前相當健康,研判美股在財報利多的帶動下,仍有高點可期。 \n 不過,對於新興市場股市投資人也未縮手。除了拉丁美洲股票型基金連3周淨流出1.76億美元之外,其他各類型新興市場股票型基金皆呈現淨流入,亞洲(不含日本)股票型基金過去1周合計淨流入4.66億美元,連續9周淨流入;東歐國家持續維持寬鬆貨幣政策,歐非中東股票型基金淨流入5.54億美元,亦為連續9周淨流入。 \n 瑞銀投信董事長史凱樂指出,就區域基金來看,亞洲還是最為看好的,以台灣來說,2006年至今瑞銀投信的基金管理規模已成長逾6倍。而就股市投資來看,亞洲的經濟體質也較東歐、拉美更為穩健,尤其是中國、印度、東南亞的展望最佳。(相關新聞見CC2)

  • 保誠增11檔保單連結基金

     全球景氣復甦,投資型保單買氣也逐漸提升。保誠人壽宣布新增投資型保單連結標的,包括目前最火紅的巴西、拉丁美洲、中國、新興市場及持續看好的黃金、天然資源題材等11檔股票型基金及3檔ETF(指數股票型基金)。 \n 據悉,保誠人壽去年新增了熱門環保概念的綠能基金,與保值抗通膨概念的黃金基金後,這次挑選了11檔基金,並新增3檔ETF ,包括以美國股市500檔股票為投資組合的「史坦普500指數基金」、以美國30家大型上市公司計算而得的「道瓊工業指數基金」,以及美國納斯達克100檔以高科技類股為主的「納斯達克100指數基金」。 \n 公司商品行銷部協理羅宏彬表示,ETF兼具基金與股票的特性,保戶可透過連結ETF,來參與美國股市的表現,投資標的透明,績效趨近於大盤指數漲跌幅。透過投資型保單的平台,保戶每月只要1,000元,即可連結ETF,投資門檻低;且藉此投資一籃子股票,較投資單一股票的風險低,適合對美國股市有興趣但缺乏選股能力的保戶。

  • 今年大走中國風

     根據壽險公會統計,今年以來投資型保單第1季年增率高達124.9%,買氣大幅提升,顯示已漸擺脫金融風暴與銀行結構型商品消費爭議;而自3月份以來,包括國壽、台壽、保誠人壽旗下的投資型保單,更陸續增添新的基金標的連結,又以中國、大中華、新興市場,以及黃金、天然資源等產業型基金連結度最高。 \n 保單連結基金,今年走中國風!國泰人壽和台灣人壽分別在今年3月中旬左右,除新增金磚四國、大中華區域基金,更增加連結中國概念基金;保誠人壽近期則也新增11檔投資型保單連結標的,包括目前最火紅的巴西、拉丁美洲、中國、新興市場及持續看好的黃金、天然資源題材股票型基金,也首度新增指數股票型基金(ETF)。 \n 壽險業者指出,保險公司不定期從連結標的「汰舊換新」,會適時納入投資主流,從近期新增基金來看,就可以看出中國、新興市場、大中華市場投資題材最被看好;在挑選時標的時,除了考量長期績效排名外,同時觀察全球的投資趨勢及市場脈動。 \n 但因保戶們看好中國股市後市,越來越多投資型保單連結中國概念基金,不過,中國股市今年以來跌幅已超過10%,相關基金績效也出現虧損,部分保戶難免對投資中國基金也出現疑慮。富蘭克林投顧資深經理盧明芬表示,佈局單一股市難免波動度較大,尤其中國股市短期表現因房地產調控政策而修正,但仍長線持續看好,建議可配置1成左右的部位,亦可以透過金磚四國、亞洲等區域型基金來分散風險。 \n 除共同基金外,保誠人壽也首度納入ETF連結,商品行銷部協理羅宏彬表示,指數股票型基金(ETF)兼具基金與股票的特性,保戶可以藉此參與美國股市的表現,其投資標的透明,績效趨近於大盤指數漲跌幅。此外,保戶每個月只要1,000元就能連結ETF,投資門檻低,且較投資單一股票的風險低,適合對美國股市有興趣但缺乏選股能力的保戶。(相關新聞見CC2)

  • 資訊櫥窗-保德信投信拉丁美洲基金

    2010年初的南歐債信風波凸顯出歐洲財政赤字偏高的隱憂,隨著這些以成熟穩健著稱的歐美市場開始出現金融、債信危機。 \n保德信拉丁美洲基金經理人楊佳升指出,拉美地區除了以富含石油、礦產、農產品等三金著稱外,外匯存底也快速累積;中期來說,隨著拉美各國的內需市場成熟,支撐國內經濟成長的力道逐漸茁壯,外在環境的影響力將逐步降低,進而吸引全球資金的進駐。保德信拉丁美洲基金於2010年2月5日獲得主管機關核准,預計將於2010年4月12日~4月16日熱烈募集。楊佳升表示,保德信拉丁美洲基金投資範圍涵蓋拉丁美洲各國,不僅降低單一新興國家或產業的投資風險,更能藉此參與拉丁美洲經濟躍升的狂歡嘉年華會,期待為投資人掌握集「豐富三金」及「堅實內需」於一身的拉丁美洲傲人成長潛力。

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