搜尋結果

以下是含有產業股票型基金的搜尋結果,共276

  • 九成銀行建議 Q3股優於債

    九成銀行建議 Q3股優於債

     第三季投資將繼續走「高大上」路線。據本報調查大型銀行財管部門發現,有九成以上銀行認為,第三季依舊是「股優於債」的表現,投資著重「高」品質、「大」型、受惠於通膨題材趨勢向「上」的股票或投資標的,建議方向如ESG概念、能源、照護、科技、原物料等,後市依舊看好。  銀行建議投資人,第三季投資心法可參考以下原則。一、繼續看好股票上漲空間,如ESG、綠能、能源、科技等,二、是歐美大型股,尤其是美國,表現相對出色;三、是第三季價格波動會較劇烈,且未來有升息預期,也建議可布局較高品質的債券;四是股債均衡、定期定額投資可降低風險。  本次調查的大型財管銀行,主要包括花旗、星展、渣打、中信、國泰世華、台北富邦、台新、玉山、華南、彰化、第一、台灣小企業銀行。各銀行都表示,全球經濟復甦力道明顯,各國陸續走出疫情干擾,解封後的報復性經濟成長與消費需求,將繼續帶動股市的多頭行情,所以第三季依舊會是「股票優於債券」的表現。  花旗、星展及渣打等外銀明確表示,第三季將是「股優於債」,渣打銀建議投資人關注股票型基金(包含ESG等相關主題);花旗銀建議健康護理、綠能相關產業、ESG題材;星展建議可看國內外股票、股票型基金,以及和連結股票的結構型商品。  環境、企業社會責任與公司治理(ESG)投資將成為主流,除外銀大力推薦,玉山、台新等民營銀行也都有相關建議,台新銀還強調,抗通膨題材的天然資源、能源、金融等類股,高收益債、新興市場債,以及綠能相關的ESG相關產品,都可布局。  國泰世華銀分析,第三季投資主流將是高品質的收益型商品、營收穩健的美歐大型成長股、受惠通膨向上產業型標的,如美歐大型成長股基金或ETF、高息股或多重收益基金、能源、金融、原物料等產業都是可關注的焦點。  中信銀表示,第三季全球市場會震盪,但多頭趨勢應不至扭轉,如能源股、科技股,第三季仍有題材,但投資人也要考量自身的風險承受度,若價格過度波動,資產配置亦可股債均衡,債券建議是投資等級、具評等升級潛力的成熟市場用債。

  • Q3攻略看過來!專家幫你畫好投資重點

    Q3攻略看過來!專家幫你畫好投資重點

    儘管今(2021)年投資市場波動大,不過,仍繳出股債齊揚的好成績。展望第三季,面對通膨升溫、新冠疫情反覆、聯準會寬鬆政策退場等擔憂,預期金融市場仍將持續波動劇烈,法人建議,雖然景氣快速復甦,經濟成長轉趨樂觀,但仍存不少危機,需抱持風險意識,採取兼顧收益及平衡分散的防疫投資策略,以度過波動期。 全球經濟成長雖逐步走揚 但投資市場仍存危機 今年累計第二季以來,全球股債齊揚,股市方面,全球股市上漲7%,領先新興股市上漲5%,其中美國價值型股票上漲7.13%,領先成長型股票上漲5.87%。債市方面,美國十年期公債殖利率自今年3月31日1.74%高點,回落至1.53%,支撐多數債市反彈,此外,原油需求回升預期,推升布蘭特油價大漲近兩成,至每桶72美元之上,創2019年五月中以來新高,商品出口國引領新興債漲逾4%,美國高收益債及波灣債漲幅約2%。(彭博資訊,取MSCI股價指數、羅素3000價值及成長指數、彭博巴克萊債券指數,美元計價,截2020/6/8)。 除了投資市場有好表現,全球經濟成長也傳出好消息,在疫苗陸續施打下,美國、歐洲、中國等各地經濟活動逐漸重回常態,帶動摩根大通5月全球製造業PMI(經理人採購指數)衝上近11年來新高,包括:IMF(國際貨幣基金)、聯合國、OECD(經濟合作發展組織)近期先後上修今年全球經濟成長率,預估從5.4~6%不等。 種種跡象顯示,投資市場後市依然大好,但實際上,樂觀正向發展之下,也潛藏不少危機,一是製造業供應短缺及商品價格大漲,通膨壓力陡升,市場更擔憂聯準會寬鬆政策提前退場;二是新興市場因為疫苗取得不易,陷入二次疫情危機;三是美國兩黨對於基礎建設及加稅政策的協商進展、美中情勢,這些因素將不定期擾動盤勢,資金在成長股、價值股之間游走,金融市場波動在所難免。 法人教你Q3布局策略 第一金投信認為,現階段進入後疫情時代,金融市場機會與風險並存,投資人更應該處變不驚,做好資產配置,把握回檔布局的機會。因為根據歷史經驗,全球股市歷經重大危機後,自低點反彈的第1年,平均漲幅42.2%,第2年則轉入震盪行情,平均最大跌幅為9.8%,但累計全年平均仍上漲12.7%。 第一金全球大四喜收益組合基金經理人呂彥慧指出,去年全球股市已自谷底反彈,今年來則呈現大幅震盪,類似過去第2年的情形,景氣基本面支撐下,預期震盪向上模式不變。建議投資人採取分散策略,投資操作上,除了可留意價值股的轉機題材之外,高股息資產如:REITs、水電瓦斯等公用事業產業,以及債券收益資產、跌深的成長股,都是不錯的選擇。或者,可透過靈活配置、動態調整的平衡型基金,趨吉避凶,一次掌握疫後投資契機。 富蘭克林投顧則建議,迎向第三季,市場將反覆在景氣、通膨及政策方向間摸索尋找方向,建議投資人樂觀中仍需抱持風險意識,採取兼顧收益及平衡分散的基金防疫策略度過波動期。第三季看好『疫後經濟重啟、轉升機會及通膨受惠』三大主題,以美國平衡型基金及美國高收益債券型為核心,股票投資首選美國價值型股票及基礎建設產業,積極者可搭配天然資源產業,留意創新成長產業與新興亞洲股票型基金的震盪買點,建構進可攻退可守的投資組合。

  • 富蘭克林美股專家獲獎肯定 高科技基金累積報酬近200倍

    富蘭克林美股專家獲獎肯定 高科技基金累積報酬近200倍

     國內五大基金獎相繼揭曉,綜觀得獎名單,基金專家富蘭克林仍是得獎常勝軍且已連續獲獎22年,今年在美股方面的獎項表現獨占鰲頭,同獲指標年度台灣基金大獎及晨星最佳基金獎雙重肯定,旗下美股相關基金類型多元,長期績效穩健亦在投資人之間極具口碑,像是在投信投顧公會分類屬一般科技股票型基金中最資深的「富蘭克林高科技基金」,成立53年來累積報酬成果也上探近200倍,顯示經理團隊操盤的穩定性與具備長期投資價值。  市場人士分析,去年因新冠肺炎疫情攪局,股市起伏投資難度特別高,但富蘭克林立穩美股專家超過七十年,經理團隊擁有豐富的實戰操盤經驗,因此能精準掌握美股趨勢,在激烈競逐中脫穎而出,獲多項基金獎一致認同。  富蘭克林擁有堅強的美股團隊當後盾,旗下美股基金標的多元且不乏戰勝市場多空考驗、長期受全球投資人信賴的資深級基金,以近年來備受矚目的科技產業來說,依投信投顧公會分類,富蘭克林高科技基金是國內核備歷史最久的一般科技股票型基金,而長期穩健的績效表現也吸引全球投資人穩健佈局,至今基金規模將近有239億美元。  若再依理柏分類比較表現,富蘭克林高科技基金亦是體質與績效兼備的優等生,在國內核備的64檔境外美國股票型基金中,擁有理柏整體總回報、穩定回報及保本能力五顆星最高評級,且過去五年平均績效在同屬五星級的七檔基金中位居第一,加上管理費低廉,僅0.459%,遠低於科技型基金平均動輒1.5%以上的費用率,人氣相當高。  富蘭克林高科技基金經理團隊累積超過半世紀的投資經驗,經理人之一的Rupert Johnson, Jr自基金成立以來,即領軍團隊發掘當下具創新題材的潛力標的,實戰經驗豐富,成功的操盤決策故事亦多,其中包括2000年網路泡沫,2002年中觸及美股五年低點時,經理團隊決定進場加碼股票,2003年三月保留流動性需求後,全部資金皆進場以低價搶進科技股,順勢掌握科技類股的漲勢,大幅挹注基金報酬表現。  累積53年經驗,富蘭克林高科技基金經理團隊建立一套獨特的創新型企業選股流程,投資哲學的核心就是相信創新將推動長期的財富創造,隨著新技術、新通訊模式正在改變人們購物、交流、旅遊、體驗和生活的方式,其中蘊藏龐大商機。  現階段看好五大創新主題,包括全球電子商務、基因突破、智慧機器、創新金融以及指數級數據,其中在2018年6月即參與支付公司Ayden首次公開募股,持有至今該個股漲幅已超過700%,彰顯經理團隊選股的能力。

  • 美科技等類股良性輪動 多頭延續

    美科技等類股良性輪動 多頭延續

     美國疫苗接種持續推進,累積至今已施打逾1.1億劑,進度快於多數國家,新一輪紓困法案將推動美國經濟增長加速,外資券商的高盛證券及摩根士丹利接連上修今年度美國經濟增長預測,美股在類股良性輪動下,可望持續震盪走堅,多頭格局將延續。  根據理柏資訊統計,國內核備的64檔境外美國股票型基金過去五年平均上漲109.36%,其中富蘭克林高科技基金漲幅更達240%,表現出色。  該基金1968年成立,是國內歷史最長的美股基金之一,側重創新型企業的投資,科技及醫療類股為現階段前二大產業配置。  同樣由富蘭克林美國股票團隊操盤的富蘭克林坦伯頓美國機會基金過去五年上漲146.87%,一年、兩年、三年至五年的短中長期績效表現,均居同類型基金前四分之一,獲2021年晨星基金獎(台灣)最佳美國股票基金獎項肯定,顯示團隊深耕美國、累積超過70年的操盤實力。  理財專家表示,富蘭克林美國股票團隊擁有兼具廣度及深度的研究團隊,穩定性高且產業分析師許多是從業界出身。  此外,基金集團總部鄰近矽谷,地利之便讓研究團隊能夠領先市場一步,更早觀察到重要的顛覆性趨勢及重點企業,並從中挖掘基本面良好、經營體質佳、擁有長期可持續性成長潛力的高品質企業並長期投資,成為富蘭克林美股系列基金能夠連年獲獎的致勝關鍵。  美國有機會於今年夏季達到群體免疫,輔以大規模財政刺激,預估第一季底至第二季經濟就有望恢復至疫情前水準,看好美股後市。理財專家建議投資人,採取大額定期定額搭配逢震盪加碼策略,布局側重創新產業配置的美國股票型基金,部分資金可搭配價值型股票基金操作,掌握類股輪動機會。

  • 美股成長型基金 逢低進場

    美股成長型基金 逢低進場

     近期美股因債券殖利率上揚衝擊震盪加大,但殖利率彈升主要原因,則是反應景氣動能改善,且聯準會(Fed)多次重申將維持寬鬆貨幣政策,預期股市短線震盪無礙多頭格局,更有利趁股市回檔之際,掌握分批承接機會,或持續以大額定期定額布局產業配置多元的美國成長型股票基金。  富蘭克林坦伯頓美國機會基金經理人葛蘭.包爾表示,隨疫苗施打,先前被抑制的需求獲得釋放,經濟增長及消費支出可望加速,美股中長期前景依然樂觀,未來股市回報主要將由獲利成長所驅動。相對看好數位創新,因影響性已從科技業擴及工業、醫療、金融等其他產業,有助加速產業發展並提高國際競爭力。  許多科技公司具備較快成長性、更高現金流量及更高投資回報率,對整體指數獲利貢獻、未來三到五年成長前景高於市場平均,科技股目前並未高估。  群益美國新創亮點基金經理人徐煒庠指出,根據高盛預估,美股EPS今年成長率可望接近二成,且通膨壓力可控,寬鬆貨幣政策基調不變,市場資金仍寬鬆,有助風險性資產表現。布局建議成長及景氣循環概念的價值股均衡配置,產業看好科技、消費、醫藥、工業、原物料等。  安本標準投信認為,掌握疫情商機與未來趨勢的創新類股,今年表現同樣可期,疫情不僅促使疫前各產業創新趨勢加速前進,也催化創新運用,將在後疫情時代全球經濟活動及生活,扮演更重要的角色。

  • 定時定額熱 3類基金受寵

    定時定額熱 3類基金受寵

     國內投資人定時定額人數創下五年多以來新高水位,其中跨國投資股票型增加幅度最高,並以大中華股票、科技股票及全球股票型最受投資人青睞。投信投顧公會最新統計,定時定額人數已來到54.7萬人,創2015年8月以來新高,其中跨國投資股票型共有24.7萬人,進一步觀察,不論是增加人數或筆數,多是績效表現出色的大中華股票、科技股票及全球股票型基金為主。  復華投信建議,2021年可持續布局經濟領先復甦的大中華市場,以及聚焦前瞻產業趨勢的科技股票及全球股票型基金,做為掌握後疫情時代的趨勢主題投資標的。  復華大中華中小策略基金經理人胡家菱表示,大陸A股企業獲利增長前景確定性高,持續吸引資金回流,對後市不看淡;港股在IPO市場走旺和新經濟板塊帶動下,近期因提高股票交易印花稅出現修正反而提供逢低進場機會。  第一金中國世紀基金經理人張帆表示,大陸經濟已先行回復軌道,如下半年歐美經濟全面重啟,將進一步拉動出口、消費動能,陸股企業獲利將迎來轉機。以上證指數成分企業為例,今年每股盈餘整體成長率上看四成,因此,短期回檔整理,都是絕佳進場機會。  野村中國機會基金經理人劉尹璇表示,今年預期大陸不論財政政策或是貨幣政策整體都是偏緊狀態,但基本面復甦明顯、企業獲利回升確定,匯市引領市場方向,後續將聚焦十四五方向,看好去年受到疫情深度影響復甦的行業。  兆豐國際中國內需A股基金經理人黃家慶表示,近期陸股受到通膨及貨幣政策轉向疑慮影響,表現較為震盪,在大陸公布2月通膨數據低於預期,兩會的貨幣政策符合預期,變數逐漸消散,市場對於企業獲利仍保持樂觀,在近期股市估值修正後,投資價值逐步浮現,大陸政策維持雙循環架構,內需消費將會是重點,因此,內需相關標的將享有政策紅利,建議可持續布局。  復華全球大趨勢基金經理人王博祺指出,主要區域國家經濟數據及企業獲利預估仍朝正面發展,建議全球股市布局,可著重正向發展的科技業及未來受惠疫情好轉的相關產業為主軸。

  • 看好美股 還有四大原因

     美國10年期債券殖利率攀升,尤其在美股頻創新高,美股基金還能投資嗎?  法人均表示,美股是多頭領頭羊,目前尚未看到多頭走勢遭破壞,逢回依然布局擇機布局優質美股基金。  年初至今造成美股大震盪主要原因之一,就是美國10年期公債殖利率漸走高以及投資人對通貨膨脹的疑慮,3月9日已突破1.5%,創下近一年。  國泰投顧表示,然統計2009年以來殖利率上揚期間,其實美股多呈現正報酬,平均報酬達11%,債券殖利率走高並不會造成美股回檔。此外,持續看好美股還有四大原因。  1.當前美國經濟復甦趨勢並未改變。根據「Good Judgement」預估美國在9月底前能完成八成人口的疫苗接種,經濟有望在第三季回到新冠疫情前水準。  2.美國1.9兆美元法案通過,可望彌補尚未恢復的就業人口。 3.去年第二季的基期超低基期,將使接下來經濟數字成長率有更強勁表現。  4.配合市場充裕的資金。  因此,預期美股震盪後依然可延續多頭格局,建議可以逢回布局。  美股逢回究竟要布局何種美股基金?法人圈看好確實有些分歧,有法人認為應該投資股價尚在相對檔的景氣循環股、金融股;但是還是有法人力挺生技及科技,因為「雙」技是中長期趨勢。  富蘭克林坦伯頓美國機會基金經理人葛蘭‧包爾認為,未來股市回報主要將由獲利成長所驅動,並看好數位創新的投資機會,數位創新的影響性已從科技業擴及工業、醫療、金融等其他產業,有助加速產業發展並提高國際競爭力。  科技股方面,許多科技公司具備較快的成長性、更高的現金流量以及更高的投資回報率,考量科技股對於整體指數的獲利貢獻、未來三至五年的成長前景高於市場平均,其實整體科技類股並沒有被高估。  富蘭克林證券投顧建議投資人可趁美股回檔之際分批承接配置多元的美國成長型股票基金,科技及生技產業成長前景明確,部分資金可搭配價值型股票基金,如此可掌握類股輪動機會。

  • 投顧:第二季投資策略 股優於債

    投顧:第二季投資策略 股優於債

     今年以來全球風險性資產先漲後跌,美國10年期公債殖利率攀升,一度升破1.6%高點,引發全球股債齊跌;富蘭克林表示,通膨議題將左右金融市場,但不會改變主要央行的寬鬆政策,景氣基本面的回升將抵銷通膨及利率走揚的擔憂,投資策略應採「股優於債」。風險性資產漲多修正之際,正是布局中長線多頭格局最好時機。  全球股市自2月中高點回落,盤面主流類股強弱易位,先前漲多的科技以及耐久財類股拉回較重,能源股及金融股則趁勢上漲。  根據理柏資訊統計自今年以來至3月10日止的基金績效,天然資源型基金績效拔得頭籌,繳出逾14%的成績單,與去年慘賠8%績效相比,堪稱是鹹魚大翻生,環球房地產股票、基礎設施型等基金,績效則以逾3%分別位居第二、第三名。  看好原物料上漲趨勢的基金經理人蕭若梅表示,原物料投資最直接的是期貨,但保證金高、槓桿風險大,且瞬間變動幅度劇烈,並不適合一般投資人;連結期貨價格、投資黃金、銅等礦產公司的共同基金、ETF,並採定期定額方式,反而是一般人通用的投資方式。  富蘭克林證券投顧認為,第二季景氣換檔、通膨回溫及利率看升的投資環境,股優於債的趨勢不變,但全球金融市場波動加大將成常態,資金在不同產業與區域間輪動速度加快,建議採取多元布局策略,留意天然資源、生技、科技等產業型股票基金的操作機會。

  • 定時定額熱 大中華、科技、全球股票型最受青睞

    全球股市多頭格局持續,帶動國內投資人定時定額人數創下五年多以來新高水位,其中跨國投資股票型增加幅度最高,並以大中華股票、科技股票及全球股票型最受投資人青睞。 儘管各主要市場3月以來出現回檔,投信法人表示,市場漲多賣壓宣洩、評價修正後,隨經濟復甦、企業獲利改善,仍將回歸漲勢,若想進場又對進場時間沒把握的投資人,建議可透過定時定額,藉由分批進場、平均成本分散波動風險,並可依個人風險屬性設定停利點,以停利不停扣方式參與景氣復甦的多頭行情。 投信投顧公會最新統計,定時定額人數已來到54.7萬人,創2015年8月以來新高,其中跨國投資股票型共有24.7萬人,較上個月人數續增7,360人,增幅3.06%居各類型之冠,國內投資股票型增加近5,000人居次;若進一步觀察,不論是增加人數或筆數,多是績效表現突出的大中華股票、科技股票及全球股票型基金為主,其中復華及統一投信各有三檔、國泰及群益投信各有兩檔入列,亦顯示行情偏多,投資人偏好較積極的基金類型。 復華投信建議,2021年企業獲利成長動能將明顯加速,各國股市本益比降回合理空間,使評價仍有提升空間,可持續布局經濟領先復甦的大中華市場,以及聚焦前瞻產業趨勢的科技股票及全球股票型基金,做為掌握後疫情時代的趨勢主題投資標的。 復華大中華中小策略基金經理人胡家菱表示,大陸A股企業獲利增長前景確定性高,持續吸引資金回流,對後市不看淡;港股在IPO市場走旺和新經濟板塊帶動下,近期因提高股票交易印花稅出現修正反而提供逢低進場機會。 復華全球大趨勢基金經理人王博祺指出,主要區域國家經濟數據及企業獲利預估仍朝正面發展,建議全球股市布局,可著重正向發展的科技業及未來受惠疫情好轉的相關產業為主軸。

  • 全球晶片荒 台股科技基金績效掄元

    全球晶片荒 台股科技基金績效掄元

     今年以來台股在晶圓代工等半導體產業類股領軍下表現出色,推升台股科技基金躍為國內各類股票基金表現最佳的基金類型,漲幅達15.24%,台灣一般股票型、中概股型、中小型與上櫃股票型也都有一成以上的報酬率,前五大表現最佳的基金類型全由台股基金包辦。緊跟在後的則有大中華區、亞股與全球資源型、陸股等股票類型。  投信法人表示,過去兩年來,中、美之間貿易紛爭,已讓台灣的晶圓代工與科技業成為中、美兩強爭相拉攏的目標,然今年以來,晶片爭奪戰已從消費電子領域蔓延到車用領域,不但讓全球開始跟著韓國與台灣要晶片,也讓台股科技型基金受惠,甚至成為境內所有股票型基金分類中,平均績效最高的產業型基金。  根據投信投顧公會統計,台灣科技型基金今年來的平均績效達15.24%,受到科技型股票的帶動,台灣一般型股票基金的平均績效也有13.74%,並惠及台灣中概股型、中小型與上櫃股票型基金。上述這五個台股基金的平均績效都在11%以上,表現明顯領先其他股票基金;而在台股基金之後,大中華基金、亞洲基金、全球資源基金、A股基金等分類,今年來的平均績效也有7%以上,可見在景氣從復甦邁向成長階段,與景氣周期連動較高的亞洲與新興市場等資產,反而成為全球資金的匯集之地。  摩根太平洋科技型產品經理張致寧表示,在全球經濟從復甦邁向成長的階段,以貿易為主的亞洲受惠最大,再加上東北亞又是全球科技產品的主要製造基地,所以在全球景氣推升與科技需求提升的雙重帶動下,台灣與韓國在今年1月以來的出口金額,成長表現都大幅高於歷史平均,其中台灣科技產品的出口金額更是創下歷史新高,這一切都反映在台灣科技股相關題材的資產上。  摩根投信建議,科技產業的獲利成長預期雖然較高,但其股價波動的空間也較大,也反應在近期美國科技股修正上,張致寧建議投資人對科技類型基金的布局,宜用長期投資的策略或定期定額的方式做分散投資,才能兼顧成長收益與波動風險。  富邦投信投資處資深副總余美香表示,由於持續看好半導體、5G、電動車、遠距/居家商務、以及疫情後內需等題材,尤其半導體預期2021全年仍面臨供不應求的情勢,因此在投資商品的選擇上,若投組的產業配置在相關領域有較高的比重,符合未來台股產業趨勢展望,更有機會掌握台股後續行情表現,順勢而為。  余美香指出,台灣科技業居於關鍵戰略地位,雖然大陸產業持續去美化,但自有供應鏈發展尚需時間,高階產品仰賴台灣,尤其是半導體業,台灣供應鏈持續成為最大的轉單對象,台灣科技業在中美科技戰下,可望持續左右逢源。

  • 卡位美國創新成長股 賺長線財

    卡位美國創新成長股 賺長線財

     美股經歷過去一年強勁漲勢,近期美國將通過新一輪財政刺激推升通膨預期,公債殖利率較大彈幅,引發美股高點回落,法人認為,短線股市震盪加大,但殖利率彈升反映景氣動能改善,且聯準會(Fed)重申寬鬆貨幣政策,對股市仍是有利情境,短線震盪後將重回升勢,有利趁回檔卡位美國創新成長股,賺長線趨勢財。  根據理柏資訊統計,國內核備的境外美國股票型基金共64檔,僅八檔同時獲得理柏整體總回報、穩定回報及保本能力五顆星最高評級,截至2020年底的過去五年平均年化報酬率約二成,優於同類型基金平均13.2%漲幅,其中富蘭克林高科技基金績效亮眼,過去五年年化報酬率達25.51%,五年年化夏普值達1.3,均位居第一名。  法人指出,富蘭克林高科技基金產業配置以科技及醫療兩大創新產業為核心,看好數位創新的影響性已從科技業擴及醫療、工業、金融等其他產業,有助加速產業發展,即使擺脫疫情後,企業持續向數位化解決方案轉移,也將比以往任何時候都更加重要,選股上鎖定具強大競爭優勢、資產負債表及現金流量健康的高品質公司。  根據Factset統計,至目前已公布2020年第四季財報的史坦普500企業,有近八成獲利超出預期,每股盈餘自2020年底預估下降9.3%,逆轉上修至成長3.2%,可望是2019年第四季以來,及2020年遭受疫情衝擊後,首季出現正成長,2021年全年史坦普500企業獲利年增率預估上修至23.6%。  理財專家表示,美國企業獲利成長加速,輔以財政及貨幣政策持續寬鬆,可望吸引資金進駐股市,有利延續多頭行情,建議趁股市回檔之際,留意分批承接機會,或持續以大額定期定額方式布局,首選側重創新產業的美國股票型基金,部分資金可搭配價值型股票基金操作,掌握類股輪動機會。

  • 金鼠年總結算 主題型股票基金 異軍突起

    金鼠年總結算 主題型股票基金 異軍突起

     揮別鼠年迎向牛年,結算過去一年境內外股票基金績效前十強,平均報酬介於24~63%,主題和產業型基金占了三席,東北亞股票類型的基金占七席。當中又以替代性能源股票型基金表現最驚艷,平均報酬高達63.11%,遙遙領先亞軍的資訊科技股票基金的39.97%和排名第四電訊服務股票的34.29%。  摩根太平洋科技型產品經理張致寧指出,疫情重新定義生活與工作方式並扭轉消費與社交型態,造就資訊科技、健康醫療、通訊服務等需求強勢不減,也讓亞洲相關成長題材持續扮演盤面領漲主流,東北亞股市因受惠科技股引領與資金流入,股市表現自去年以來相對強勢,自然帶動相關亞股基金績效也跟著嚇嚇叫。  張致寧認為,由於東北亞國家經濟多為出口導向,因此相對受惠現階段全球景氣復甦趨勢,這從今年東北亞出口數據持續火燙,南韓元月前20日出口增幅達10.2%,成長幅度持續擴大;台灣2020年12月與2020全年出口額分別創下歷史單月與年度新高,2020年12月外銷訂單年增長38.3%亦創十年來最高增速,而景氣加溫也帶動亞股漲幅居全球各區域之冠。  投信法人強調,無論亞洲、美國與全球市場,近年科技股領漲趨勢鮮明,進入冬季後疫情再起,雖可能減緩景氣復甦力道,卻無法改變科技革新的趨勢大浪潮。根據資訊科技研究和顧問公司Gartner預估,2021年全球各項資訊科技支出將成長4%,總金額達到3.8兆美元,尤其在軟體與資訊服務類,五年(2020~2024年)的年複合成長率更分別可高達10.9%以及7%。  日盛投信分析,根據統計截至目前SP500指數中有159家企業公布財報,其中83%公司公布獲利超出預期,其中以科技、通訊服務類股營收/盈餘優於預期的比例較高,相關族群有望繼續扮演美股的重要推手。  富蘭克林證券投顧表示,隨著疫苗普及帶動經濟重返常態,股市短線震盪無礙中長期多頭格局,建議已進場者耐心續抱,空手者可透過逢震盪加碼或定期定額策略介入,掌握「雙題材─科技及價值補漲、雙核心─美股及新興亞股」兩大主軸。

  • 多頭行情可望延續 全球股市、美股 今年投資主軸

    多頭行情可望延續 全球股市、美股 今年投資主軸

     截至2021年元月底,全球新冠肺炎確診人數已突破1億人,由於疫苗施打速度仍存在不確定,也使近期股市走勢較為震盪。展望2021年,法人表示,市場波動大,但資金充斥,定期定額分散投資或逢低買股票依然是必要,而全球股、美股、新興股等是股票三標配。  國泰投顧表示,在2021年,市場仍面臨新冠疫情的不確定性,但疫苗可望於第二季逐漸普及,令經濟重回正軌並帶動企業獲利成長,輔以全球主要國家貨幣政策維持寬鬆,預估全球股市可望延續多頭行情,建議股市投資可以全球股、美股為主,搭配具評價面優勢之新興市場股票。  近期受惠於需求回溫與落後補漲優勢,近期兼具景氣循環特性的價值股,如金融、能源、原物料類股漲勢領先。國泰投顧認為,成長股相較價值股擁有較高的獲利動能,加上疫情改變工作與生活模式,預估科技與非必需消費等成長股未來仍將維持向上趨勢。  富達投信投資部主管張翠玲表示,如果疫苗接種全球普及,跨境限制解禁,有望帶動全球各地經濟活動重啟,受到之前超額儲蓄帶動,各地可能出現報復性消費,投資人可多留意亞洲和新興市場資產,創新科技等擁有實質獲利的成長型資產可望受惠。  富蘭克林證券投顧指出,儘管市場仍面臨疫情的不確定性,但隨著疫苗接種逐漸普及,美國經濟可望重回正軌帶動企業獲利成長加速,輔以財政及貨幣政策持續寬鬆,債券利率低可望吸引資金進駐股市,有利美股延續多頭行情。  產業方面,相對看好科技及生技產業,主要這兩產業分別受惠企業數位轉型及人口高齡化趨勢成長前景明確,部分資金可搭配價值型股票基金操作,掌握類股輪動機會。  瑞銀財富管理投資也表示,隨著疫苗大規模接種,預估經濟在未來數月會復甦起來,對企業盈利前景保持樂觀的看法,今、明年盈利增長預期分別達到26%及11%,配合美聯準會的擴張性政策,這都有利於美股進一步走高,特別偏好可選消費、金融、工業等週期板塊及中小型股。

  • 理財健診-擴大資產規模 股票型基金成首選

     瀚亞投資(台灣)副投資長林如惠:  2020年的金融市場就像搭雲霄飛車一樣高潮迭起,先是受到疫情影響,全球各類型資產全數走跌,接著又在降息刺激下迎來快速反彈,尤其股票市場更是當中的漲幅佼佼者。許多國家股市在這段時間有十分亮眼的表現,台灣加權指數也在這波浪潮中創下歷史新高紀錄,自然獲得許多關注,甚至吸引不少過去沒有投資經驗者的目光。  只不過金融市場並非永遠都是多頭牛市,開始踏入投資市場之前,有幾件事想提醒投資新手,分別為「建立理財目標、投資不要過度集中,以及找到適合自己的投資策略」。  投資新手因為沒有經驗,較容易人云亦云,可能挑選到不適合自己的商品,或者容易受到短期市場上下起伏影響,所以,首先,在建立投資目標之後,便能針對需求做規劃,進而挑選到適合自己風險、偏好屬性的投資標的。其次,若投資過度集中在某一種商品時,所承受的短期變動風險相對較大,因此適度分散會是較好的選擇。最後,應找到適合自己的投資策略,能有效減少投資操作上的煩惱與所費的心力。  York現階段的理財目標,是藉由投資來擴大資產規模,並在十年或者更短的時間內,可以存到買房子的第一桶金。建議可挑選屬性較積極的商品,如具備中長期成長潛力的股票型基金,有利達到規劃的目標。例如引領全球產業創新的美國高科技基金、經濟成長動能強勁的印度股票基金、擁有結構紅利加持的大陸A股基金,還有我們平常最容易獲得資訊的台股基金,都是相當良好的選擇。  雖然York過去並無任何金融商品的投資經驗,但透過每個月固定拿一筆錢去做定存的方式,不僅可達到強迫儲蓄的成效,同時也養成一種紀律,與現在投資市場提倡的「定期定額」有異曲同工之妙。對投資新手來說,「定期定額」是相當容易理解跟操作的投資策略,其優勢還包括每個月投入金額門檻不高,讓投資新手可以從小資金開始,不會一口氣就投入過多資金,因而承受太大壓力,並且沒有一次投入一大筆資金,而是每個月分批投資,也能分散投資風險。  2021年初看起來投資環境充滿希望,無論是偏低的利率與充裕的資金,或者逐步好轉的經濟數據,都成為推升金融市場的動能,對投資人而言有相當不錯的機會。但在樂觀之中仍須保持審慎,特別是當股票市場不斷創新高,便需要提防突如其來的意外事件,導致震盪拉回的風險。如果可以將資金適當的分散在不同區域,並且利用定期定額方式分批布局,將能有效降低市場短期波動帶來的影響。

  • 全球股票型基金 金牛奔騰

    全球股票型基金 金牛奔騰

     全球多頭行情大爆發,許多股市看高不高,但也讓投資人開始居高思危,此時若能參考歷年的強勢市場,更能增加這波多頭行情的投資勝率。投信法人統計,統計2009年至2019年近十年來,扣除2020年第一季受疫情影響全球崩跌的數值,全球首季最強勢的市場前五名由阿根廷、越南、俄羅斯、美國、土耳其拿下,而這些股市各代表拉美、亞洲、新興歐洲、美股今年持續看俏。  PGIM Jennison境外基金台灣總代理保德信投信表示,如果將排名拉長來看,歐股的葡萄牙、義大利也排進歷年首季前十強市場,顯見全球開年往往都充滿投資契機,若投資人想要一網打盡這些未來看漲的市場,不妨透過成熟、新興市場皆布局的全球股票型基金,參與這波牛市行情。  保德信投信強調,進入2021年不到一個月,可是許多市場已繳出5~10%的報酬,甚至指數屢創新高,包括智利、韓國、越南、南非、大陸、俄羅斯、印尼、美國費半、泰國、匈牙利、南非、台灣等,開年漲勢相當亮眼,也讓投資人相當期待今年首季的整體投資報酬表現。  根據估計,今年全球各國的GDP成長率都將由負轉正,且彈升幅度相當大,全球市場GDP今年有望來到5.2%的年增幅,若細分來看,美國可達3.1%,歐元區5.2%,日本2.3%,整體新興市場增幅更可望來到6%,其中以新興亞洲的8%最為傲人,新興歐洲與拉美則在3.9%與3.6%的表現,在基本面的支持下,又替火燙的多頭再添薪柴。  投資人若不想費心選股,透過各市場皆能布局的全球股票型基金,不失為不錯的投資方式,且最好挑選投資產業及國家不受參考指標限制,投資目標是以長期角度,透過由下而上、找出被低估的股票來組成投資組合,才不會錯過全球任何投資機會。  「鉅亨買基金」總經理張榮仁表示,以目前企業盈餘與股價水準來看,大部分國家股市的風險溢酬與歷史平均差異不大,只有美國股市高出1.1%。不過,今年主要是受到疫情衝擊使各國股市盈餘大幅下降,隨著疫苗問世且將進入量產後,經濟活動可望加快恢復,景氣一旦回升,未來盈餘也會加速回升。  富蘭克林證券投顧表示,今年市場仍面臨疫情的不確定性,但未來隨著疫苗接種逐漸普及,美國經濟可望重回正軌帶動企業獲利成長加速,輔以財政及貨幣政策持續寬鬆,債券利率偏低下可望吸引資金進駐股市,有利美股延續多頭行情,建議投資人可透過分批加碼或大額定期定額投資產業配置多元的美國成長型股票基金。  產業方面,科技及生技產業分別受惠企業數位轉型及人口高齡化趨勢成長前景明確,部分資金可搭配價值型股票基金操作,掌握類股輪動機會。

  • 疫情刺激 精準醫療身價看漲

    疫情刺激 精準醫療身價看漲

     全球疫情蠢動,讓醫療類股再度成為吸金焦點。投信法人認為,在疫情刺激下,醫療服務將加速走向雲端化、智慧化與客製化,嘉惠相關的精準醫療產業。  第一金全球AI精準醫療基金經理人常李奕翰表示,去年在疫情持續攀升下,資金大舉流向醫療類股。以醫療ETF為例,截至2020年12月中為止,累計淨流入125億美元,扭轉前一年度淨流出情形,更創下歷年來流入金額最多的紀錄,成為推升股價上漲的動能。  常李奕翰指出,疫情延燒加深對於醫療服務的需求,因此,促使許多醫療機構導入創新科技,走向雲端化、智慧化與客製化,來管理醫療大數據、加速藥物和疫苗開發、改善醫病關係,提高醫療服務品質與效率。  例如醫院採用客戶關係管理系統,將各項醫療數據上傳雲端,再結合AI人工智慧的運算、分析功力,提供遠距看診、精確診斷、健康管理、監控照護等服務。而生技製藥廠則投入再生醫學領域,透過基因體學、細胞療法,提供客製化的精準治療方案,提高療效。  醫療產業與創新科技緊密結合,成效有目共睹,即便未來疫情降溫,發展腳步也不會停止,讓相關的精準醫療身價一路看漲。分析師預估,精準醫療產業今年每股盈餘將大幅成長90%,明、後兩年同樣有雙位數成長空間。  富蘭克林證券投顧建議,展望2021年,儘管市場仍面臨新冠疫情的不確定性,但未來隨著疫苗接種逐漸普及,美國經濟可望重回正軌帶動企業獲利成長加速,輔以財政及貨幣政策持續寬鬆,債券利率偏低下可望吸引資金進駐股市,有利美股延續多頭行情,建議投資人可透過分批加碼或大額定期定額投資產業配置多元的美國成長型股票基金。  產業方面,科技及生技產業分別受惠企業數位轉型及人口高齡化趨勢成長前景明確,部分資金可搭配價值型股票基金操作,掌握類股輪動機會。

  • 2021雙技基金 續當領頭羊

    2021雙技基金 續當領頭羊

     觀察2020年股票產業基金表現,防疫期間受惠科技應用支撐多數經濟活動進行,「Work From Home、Play At Home」(在家工作、玩樂)概念股大獲資金青睞,科技產業也成最佳代表,科技股票型基金全年大漲45.62%,居各主要類型基金之冠,生技漲幅21.65%表現居次,2021年預期雙技仍將續當二大領頭羊。  富蘭克林華美AI新科技基金核心基金經理人黃壬信表示,2021年AI新科技基金投資主軸,仍將瞄準目前最新的科技趨勢,包括人工智慧、精準醫療與衛星物聯網三大投資主題。就全球半導體和5G先進設備訂單可知,科技產品與創新技術需求大爆發階段,透過創新科技與精準醫療結合,也將幫助醫療產業對全球新冠疫情做出更多貢獻。  台新智慧生活基金經理人蘇聖峰認為,科技股中短線的半導體類股相對穩健,有利2021年逢低中長期布局,也可加碼成長動能強勁的電動車供應鏈與落後補漲股。半導體的高基期NB、PC、資料中心伺服器與5G於庫存消化結束後將平穩成長,及延續成長動能的遊戲主機、谷底翻揚的手機與車用相關,以及評價相對低的記憶體。  群益全球關鍵生技基金經理人蔡詠裕分析,生技醫療為少數受惠疫情產業,獲利逆勢成長,2021年全球疫情仍相當嚴峻、變種病毒再引發繃緊神經,疫苗施打普及需一段時間,防疫概念仍受重視。尤其中長期人口老化趨勢需求成長性,當前資金相當充沛,投資前景仍值得期待。  富蘭克林坦伯頓生技領航基金經理人依凡.麥可羅強調,生技產業正在發生大量創新,包括基因療法和基因編輯、免疫腫瘤及精準腫瘤等,罕見疾病領域也具投資機會。且併購活動的重要驅動力,中小型生技創新能量,大型生技體質穩健且強化產品線帶動成長需求,預期2021年生技仍看悄。

  • 退休理財術-存老本 固定收益基金失寵

    退休理財術-存老本 固定收益基金失寵

     「退休靠自己」這個觀念已經日漸普及,投信業者表示,準備退休金是一個長期且人人必修的課題,隨著民眾的金融理財知識愈來愈進步,對於儲存退休資金的想法也不斷改變。過往民眾對退休基金的認知,偏向以領息為優先考量,不過,根據保德信投信於去年針對國人的退休調查發現,最受國人青睞的儲備退休資金的基金,反而是能依照年齡自動調整配置的基金,比重達24%,其次才是每月固定領息的基金,比重為23%。  調查也發現,能夠因應市場變化積極調整投資組合的基金,也是受到國人喜愛的儲備退休資金的基金,比重亦達22%,顯見在低利環境中,如何創造超額報酬是相當重要的投資考量,反觀將低波動基金視為退休基金的想法,僅有16%的民眾認同。若詢問國人對於退休基金報酬率的期待,近五成受訪者認為5~7%是合理的預期報酬,亦有將近三成願意以較高風險追求7~10%的收益率。  保德信投信指出,現在低利率、負利率環境當道,民眾應該主動投資對抗低利率時代,但創造報酬並非一定要承擔高風險,而是依不同人生階段做資金規劃,同時做好管理風險,包括透過股債配置比重的不同,達到分散原則,藉以調整波動度,也可以股票型基金取代個股做到產業分散,或是透過區域型股票基金避免集中於同一市場的風險,若退休理財起步得早,還能透過定期定額,讓時間發揮優勢創造複利之效。  調查也發現,近四成民眾預估每月退休費用約需3萬至5萬元,但這樣的計算方式過於粗略,且退休後的醫療照護費用也應該納入退休資金,保德信投信認為,若在退休後想要有理想品質退休生活,應以退休前六成至七成的所得替代率來計算退休後的資金需求。  保德信投信建議,民眾不妨先以心目中理想的退休生活為藍圖,計算出所需要的退休資金,再根據勞退、勞保年金,以及自存退休金這三個退休帳戶,計算出理想退休金的資金缺口,再反推計算出每個月的退休儲蓄準備金應該是多少錢,進而選擇適合的基金做投資規劃,建議透過多重資產類型、ETF或組合型基金,分散單一市場或標的風險,並以定期定額扣款投資,搭配單筆逢低進場,為長線退休投資精打細算。  群益投信表示,退休理財工具中長期投資運用基金定期定額投資是最好的方法,而且絕對不能短視近利,一般來說,一個景氣循環大約走三到五年,因此,至少要定期定額三年以上才能見效。其中,目標風險型退休基金講究風險與報酬兼顧,追求穩中求勝,以風險管控與報酬優化作為投資雙核心,另外,股債平衡布局可降低投組波動,投資標的也遍布全球與新興股債市,避險投資過度集中,達到風險分散效果,對於以退休規劃這類長期投資為目標的投資人而言,是相當合適的理財工具。

  • 2020境外基金十強 股票型包辦

    2020境外基金十強 股票型包辦

     全球股市大好,股票基金跟著大獲全勝,統計2020年境外上千檔股債基金,績效前十強清一色為股票基金,且報酬率相當傲人,單年度報酬率從70~184%不等。從分類來看,由於科技產業自下半年來強勢彈升,相關類股表現大好,資訊科技股票型基金共六檔入榜,其次為兩檔美國股票基金。  保德信投信指出,多頭環境透過主動式選股,往往能創造超額報酬,且展望2021年全球多頭行情未歇,成熟與新興市場、每個產業各擁投資契機,若能透過全球皆能布局的環球股票基金參與行情,並採由下而上、找出被低估的股票納入投資組合,更能從中發掘具競爭力優勢的標的,進而創造打敗指標的超額報酬。  針對2021年全球展望,PGIM JENNISON團隊指出,從全球主要經濟指標預估來看,低利政策讓市場資金充沛,有助於2021年經濟持續緩步復甦,而景氣、通膨與就業狀況為各央行主要關注焦點,在這些數據尚未同步出現鮮明好轉之前,不至於見到央行改變利率政策方向,意即不用擔心利率調整風險會在短期內發生。  PGIM JENNISON團隊指出,2021年的投資基調仍為股優於債,經驗顯示,PMI趨勢與股票、債券總報酬走勢呈高度相關,目前處於景氣復甦成長且趨勢確立,在此環境下,股票報酬優於債券的情況將持續,且隨著成熟國家和新興市場的經濟成長差距擴大,配合弱勢美元趨勢,未來將有利於資金回流新興市場。  PGIM JENNISON團隊分析,今年新興市場的成長性主要是由估值所帶動,隨著增長反彈幅度來到一定水準,2021年的新興市場企業獲利成長將成為推動股價揚升關鍵,搭配經濟復甦與較低基期,可預期2021年企業獲利有望來到近十年來最樂觀預估,惟須留意市場的投資風格可能隨之出現轉變,未來資金可望率先回補股價被低估的價值型類股。  富蘭克林坦伯頓新興市場月收益基金經理人伽坦‧賽加爾表示,隨著疫苗普及,更為廣泛的經濟復甦將推動企業獲利能見度提升。2020年疫情挑戰突顯新興市場擁有的結構性優勢與長期有利趨勢,進入2021年仍將因此受惠,誠如東北亞國家在疫情危機期間所展現出的韌性,以及掌握全球邁向新經濟環境長期轉變趨勢的能力,將推動2021年度在競爭優勢上繼續保持領先地位。  至於落後者如印度或巴西,也將受益於獨特的負利率寬鬆政策環境,輔以正在推動的政策改革與經濟體系中過剩產能,預期將推動成長動能。

  • 2021行庫財管 強攻基金分群

    2021行庫財管 強攻基金分群

     因應新冠疫情所帶來的投資環境變化,加上國人消費、交易行為改變的零接觸商機,基金投資網路下單及定期定額投資已成為基金業務推展重點之一。既有客戶忠誠度高的公股行庫,2021年將就基金銷售策略加以精進,開發客戶分群及定期定額的全新商機。  第一銀行就指出,2021年的基金業務推廣,將採取分析客戶屬性、分群開發的策略,提供精準客戶需求的金融商品,並針對不同客群,搭配不同的基金優惠活動,採取更貼近客戶理財習慣的思維,在顧客投資旅程中找到有效的接觸點,創造行銷話題及開發理財新戶。  一銀對於開發財富管理業務雄心大志,對於金管會規範提供億萬富翁理財服務的「新財管業務執照」十分有興趣,目前內部預定於2021年下半年開辦高資產財管業務,屆時亦將配合推出高資產客戶專屬的差異化優惠措施,以及各項尊榮禮賓服務。  臺灣企銀的基金業務開發方式,則是一方面從商品供應端著手,尋求品牌投信公司與其積極策略聯盟,另一方面,銀行財管團隊聚焦專案行銷後收型穩健固定收益基金,做為銷售主攻商品,以提高整體基金管理規模(AUM),並搭配展望佳的全球股票型、平衡型及產業型基金,做為衛星操作標的,除可增裕手續費收入,也可提高資金運用彈性。  彰化銀行和土銀則祭出高頻率基金優惠活動。彰銀表示,除了持續推出臨櫃交易定期定額最低3折、網銀交易單筆申購最低3.8折及定期定額最低3折的基金申購手續費優惠活動,2021年新增針對生日壽星臨櫃單筆申購基金,推出高達五次的三折手續費優惠。另外,也將開放基金臨櫃預約交易功能,提供更便利投資理財服務。  土銀會更著重推展基金業務,包括提供基金網路下單手續費率優惠、數位存款戶辦理基金下單的申購門檻降低等,鼓勵投資人善用銀行優惠,在投資理財上長期規劃。  臺灣企銀於2021年第一季側重於基金及海外債的業務推展,預期全球金融市場短期內,可能受美國新任總統拜登上任後所推行的新政及與大陸關係而或有波動,因此基金續推出定期定額(不定額)專案,搭配穩健債券型基金及海外債銷售獎勵活動,希望藉由焦點基金及海外債業務的推展,可提供多元化投資選擇及風險分散。  此外,環境保護(E)、社會責任(S)及公司治理(G)的ESG議題,為近年市場熱度較高的投資主題概念,因此臺企銀除了針對穩健偏保守目標客群續推出高投資評等目標到期債基金IPO專案外,順應ESG投資議題,針對不同客群,將定期或不定期推出相關銷售專案。

回到頁首發表意見