观念平台－航行怎缺望远镜？从防疫保单谈起

近日的防疫保单之乱，反映出疫情多变之下的风险管控严重问题。当一年前保险公司推出防疫情保单之际，乃是防疫採清零政策，确诊率、隔离率、死亡率均低，保险公司根据当时情况判断风险胃纳量，大多认为可以接受，致力推广。但自今年4月以来，Omicron社区感染，确诊数字急升，防疫政策朝向与病毒共存，民眾在恐慌下更积极投保，防疫保单数字急升。此时产险公司发觉理赔数字可能远超所测，甚至某些小型产险面临存续之危，直想急踩剎车，有些在核保阶段想作了断，切砍重复投保，混乱纷杂。金管会、保险公司、保户之间各有立场，民意代表也相继出面发声。

综观此事，便看出诸多原可预见而未防范之处。首先，保险公司的精算不够精确，只看当时数据，未将国外疫情趋势纳入推估风险予以精算，确有可责之处。过去两年来，台湾多在低疫情下安步度日，漠视国外早有警讯，欧洲染疫数据屡创新高，美国在今年1月达高峰近百万；泰国去年12月，4家产险业者在理赔压力下宣告破产；今年2月有德国及瑞士之再保公司表示，不再承接新冠肺炎案件之再保。其实台湾并非所有产险公司均埋头猛衝，亦有公司自始即对此类保单敬谢不敏，也有率先开卖此类保单的产险公司提早认赔于今年1月全数结案。不料，大多产险公司仍于今年争相投入，一窝蜂大肆推广此保单，迎面猛撞上了疫情高峰大浪，显是航行未备望远镜。

此外，部分投保客户以此类保单作为生财工具，这不应是保险业务之本意。保险之意义在于集合多数人之力来协助少数意外者度过难关，而非用来投资谋利，避免投保之道德危机。话说回来，当疫情下不少行业萧条，劳工断炊，无薪无饷，转而想由保险单中挖取粮草，固然不值得鼓励，也可看出生活艰难，此乃有赖其他机制补足之。

除此之外，政府跨部门互动亦有改善空间，当疫情快速变动与防疫措施改向时刻，跨部会及早互通资讯，颇为重要，除了主政部会从防疫角度挥旗改向外，必然牵动各行各业，宜让其他部会提早得知政策即将改弦易策，方有助于社会各层面与各产业提早思考应变措施。以此事件而言，若金管会提早得知政策方向与疫情趋势，在监督业者处理相关事宜上，或可有较多思考与应变之时间，否则陷入社会救助问题与金融体质问题的取舍之间，总是难以两全。

回溯过往曾发生的大小金融乱象，常有失算现象。以2005年台湾卡债问题为例，银行审核轻忽而滥发信用卡，顾客不顾偿债能力而竞相申请新卡，造成不少卡债族累积偌大债务无力偿还，最后银行业仍须吃下不少亏损，以息社会问题。另以2008年美国金融海啸问题为例，原次贷问题严重时未见警惕，金融业者陆续推出衍生性金融商品以求获利，殊不知酿成总体系统风险，整体金融市场失序，全球业者与顾客均蒙受鉅大损失，最后各国政府出面出资出动接管，大肆整饬市场秩序。事后，检讨各种问题起源，多先有预兆，只是未被重视面对，等到问题坐大才仓皇失措，扑火就如飞蛾般无力。

展望未来，风险未竟，尤其俄乌战争爆发以来，国际间经济金融情势改变，国内外产业金融结构调整，海峡两岸的紧张气氛扭得更紧。那么，金融业有无应变措施？一般民眾如何面对紧张情势？金融主管单位对业界与一般民眾，是否备好辅导机制，说明如何作好资产保全？ 除此之外，是否尚有其他风险挑战藏匿在侧，宜思宜虑。

先天下之忧而忧，此乃对待风险的态度。回顾与展望，各种风险型态多变，衝击路径多方而至。一向快速变化的金融市场，在局势翻滚中常有过度反应，如何平和处置，缓和风浪，乃是金融界永无止息的课题。从这次防疫保单之乱，凸显出种种积习，足堪思索检讨，避免在风浪来袭下才猛擦拭望远镜，突呼负负。