外资瞄准数位经济蓝海

统计近一年来那斯达克指数狂飙，带动科技基金同样水涨船高，根据晨星统计，截至4月10日止，境外科技产业股票基金今年以来报酬率超过10％，近一年报酬率接近30％，但美股科技七雄近期表现开始出现分歧，第一季辉达表现最佳、大涨超过80％，第二、第三名是Meta约37％、亚马逊约18％，表现最差是特斯拉下跌29％。

安盛投资管理股票及多元资产投资主管Stephane Lago表示，许多科技基金着墨在AI相关硬体类股，但很多股价已涨多，但其实像数位支付、线上游戏、网路安全等，具备「数位经济」概念的科技类股，反而是更有涨升机会的蓝海。如果只压美股科技七雄可能错失一些商机，其实AI发展具有颠覆眾多行业的巨大潜力，以科技产业为例，AI将从Discovery发现产品、Decision购买决定、Delivery产品配送及Data数据分析等四面向，带动科技业进入数位经济的发展主轴。

Stephane Lago指出，目前看好搜寻引擎及社群媒体，因为在数位经济时代，精准行销和数位广告已经成为吸引客户的主要管道，而且人们倾向于从手机及应用程式上购买商品，也会带动电子商务公司、入口网站和行动应用程式的成长。同时也看好安全且快速的线上支付，以及更有效率的配送，因此也重压金融科技、线上支付、网路安全及不动产，网路安全市场预计将从2022年的1,540亿美元成长到2030年的4,250亿美元。

百达机器人科技策略投资团队认为，AI应用大增使GPU、CPU、记忆体等受惠成长，且美国科技的龙头企业着力开发客制化晶片，皆可能成为机器人产业的催化剂。生成式AI爆发推出创新应用，为晶片价值链带来了大幅的投资价值，经歷2023年连续升息与通膨担忧衝击，相关族群的本益比已经回到相对合理位置，观察当前AI发展带来的革命性转变和商机，投资人可以从相关策略寻找投资机会。