房贷业务走下坡 分散放款控风险 公股银转向海外、企业放款

去年上半年受新青安政策激励，房贷成为公股银行放款业务一枝独秀贡献者，中华信评指出，虽然部分公股银去年下半年无法申办房贷的案件挹注到今年，但预期房贷放款成长率降温，表现将不如去年，预期会透过海外或企业放款来支撑放款业务成长，审慎控管风险。

中华信评金融服务评等首席分析师蓝于涵表示，去年公股银房贷约双位数成长，预期今年成长动能将趋缓，以放款成长率来看，约台湾GDP成长率的2倍，预估将温和成长约5％。

中华信评金融服务评等部资深分析师林育安认为，去年公股银放款成长动能，大多来自新青安带动的房贷，及企业对新台币放款的稳定需求，如合库银房贷年成长率接近双位数。展望今、明两年，合库银整体放款成长预计维持在5％～7％之间，因房市转冷、央行对不动产放款的控管、银行法第72-2条与土建融控管，房贷成长率将趋缓，预估难再现双位数增长，今年合库银将强调综合性发展，包括房贷、企业放款与海外业务，确保放款业务不再由单一市场驱动，转透过多元布局来维持稳健成长。

中华信评金融服务评等部分析师傅彦杰说明，土银过去长期对不动产贷款曝险较高，包含房贷与土建融的比重皆高于其他国银，但近年来已逐步降低不动产贷款集中度，并加强对中小企业的放款，以分散风险；兆丰银放款业务占比以企业放款占大宗、约7成左右，房贷业务仅占2成多，显示企业融资为放款主力。

今年公股银整体房贷业务仍以新青安政策性房贷为主，但各银行会依资金水位进行调整，因去年基期较高，估计今年成长将较去年趋缓。

公股银外币放款去年仍受升息影响，企业融资成本上升，使企业较少选择美元贷款。主要放款对象仍是台湾企业，因此当美元资金成本较高时，企业借贷需求也相对减少，未来若降息可能带动需求回升。