台积电急跌 半导体ETF飘香

外媒报导川普政府计画以补助入股台积电，导致台积电20日以1,135元作收，跌幅4.22％，失守5、10日线及月线。法人认为，四大云端服务供应商亚马逊、Alphabet、微软及Meta看好未来AI商机，上半年合计资本支出达1,715亿美元，并同步上修全年合计资本支出达3,500亿美元，年增逾4成，台湾半导体产业链受惠大，短线逢回即买点。

台新臺湾IC设计动能ETF基金（00947）研究团队表示，今年以来受惠于生成式AI扩散及终端需求回温，台湾IC设计族群股价表现相对突出，成为外资与长线资金关注焦点。

随着企业资本支出投入加大，以及新一代运算架构逐步落地，相关厂商的营收与获利可望维持强劲动能，也使IC设计成为投资布局半导体产业时最具代表性的板块。

中信关键半导体（00891）经理人张圭则慧指出，美国总统川普日前同意，AI晶片巨头辉达向大陆供应H20晶片，并且据传辉达正在为大陆市场开发一款全新的AI晶片，而其性能将超越H20晶片。

除了台积电受惠急单需求之外，更可望能持续为台湾半导体供应链带来庞大的订单需求，有利透过投资半导体相关ETF，掌握投资良机。

新光投信量化投资团队分析，全球半导体产业的成长动力来自于生成式AI带动的商机，包括从云端伺服器、资料中心、一路蔓延至边缘装置等各类应用，正以惊人的速度扩张，预计这股强劲的成长动能，将一直延续到2026年。

机构法人则预估，全球AI手机出货量的年增率估达115％，世界各地AI手机的渗透率，将从2024年的8％、到2025年37％、2026年直达47％；同样地，AI NB年增率估达到100％，渗透率也将达45％，到2026年将跃升至78％。