均华订单能见度高、均豪跨足先进封装 获利可期

摩尔投顾分析师钟崑祯指出，上周台股受美国科技股财报不如预期影响，加权指数单周下跌将近千点，中小型股跌幅不深，可视为正面现象。本周选入均华（6640）、晟钛（3229），再选入均豪（5443）、日月光投控（3711）、全谱（6228）。

由于台积电CoWoS先进封装产能供不应求，均华整体订单能见度明确，下半年获利可期。均豪下半年插旗封测厂与晶圆厂，正式跨入先进封装领域，有助毛利持续提升。由于封测需求旺盛，加上下半年为传统旺季，日月光投控获利预估将逐季走高。

晟钛主要业务为PCB上游材料磷铜球制造、中游钻孔代工、PCB全制程生产销售，产品线多元化，加上PCB需求旺，下半年转机性强。全谱为机器人概念相关个股，仍具有想像空间。

台股近期重灾区为台积电、鸿海、联发科、广达，中小型股跌幅反而没有想像中大，显示整体格局仍呈现健康轮动，并未有恐慌性全面大跌。

族群部分，市场资金同步从高位阶转往低位阶族群，因此包含低预估本益比、产业谷底、技术面落底等为相对安全的低位阶族群。

最典型的则是消费电子族群，因NB、PC、手机等消费电子的库存去化速度较慢，今年第二季算是正式落底，而下半年才开始復甦，因此整体位阶普遍偏低，这将会是大盘震盪抗震的首选标的，如宏碁、仁宝、华硕等，手机则以苹概供应链为主，包含大立光、欣兴、臻鼎－KY等。