长年期、终身型健康险 买要趁早

简单来说，现在新台币保单预定利率可能还有1～1.5％，但新台币10年期公债利率才0.5％上下，无法支应保单利率，若要以较高利率的美国债券支应，投资过多则可能因币别错置风险要增提资本，所以寿险业者应该会调降新台币保单预定利率，改以浮动的宣告利率因应，亦或是不再大量销售长年期、终身型固定利率保单。

健康险现在也多为终身险，理赔范围包山包海，未来可能因为平均余命延长、医疗技术进步，让健康险损失率拉高，长年期健康险的保证风险，在接轨IFRS17后，都会反应在财报上，影响寿险公司的获利或净值，甚至可能会被要求增资。

因此，2026年后新台币长年期固定利率保单、长年期健康险可能渐消失，取代的是浮动利率保单、一年期或短年期保单，对高龄或弱体者投保需求，会再推出保费较高的弱体保单因应，保户若有保障或资产累积需求，又想锁住保险成本，可能要在2025年前「买满买好」。

接轨IFRS17后要计算合约服务边际价值（CSM），即每张保单赚不赚钱，且这部分可当成保险公司的自有资本，也就是销售的保单每张都赚钱时，股东就较没有增资压力。

因此，林昭廷表示，寿险公司会倾向多卖美元保单、投资型保单、非保证利率保单、一年期或短年期的定期险等，儘可能降低长期保证及利率风险，增加死差益及费差益，届时利率走低时，寿险公司才不会面临更大的利差损风险。

对保户而言，未来保单会逐步调整，若想要保障终身、有较高的固定利率，可能要趁四年内先投保。