摩根大通看奇鋐 目標價888發發發

奇鋐第一季受惠於匯兌收益，抵銷較高的營業費用，每股稅後純益（EPS）4.1元，略高於市場共識。摩根大通證券科技產業分析師楊維倫指出，奇鋐第一季的營收與毛利率均合乎預期，且考慮到傳統淡季因素，第一季應就是奇鋐的全年低點。

摩根大通證券指出，奇鋐經營管理階層在法說會上，對未來幾季展望樂觀，且對液冷散熱對2024年營收貢獻的看法優於預期，楊維倫基於兩點，對奇鋐液冷散熱的進展更為正面。

首先，奇鋐持續在雲端服務供應商（CSP）客戶端贏得水冷板設計專案，產能也進一步擴張；其次，奇鋐的機架級解決方案平穩放量與出貨，有機會取得更多市占。外資估計，奇鋐近年EPS將會顯著成長，從2023年的14.17元，大增至今年的20.1元，至2025年，更將大增5成、至31.71元。